1、A眀輀挀栀琀洀氀麷/Me前台访问/p-1192134.html207.46.13.640蔌A%攀瀀栀琀洀氀麷/Kc前台访问/p-664294.html207.46.13.320镴A开紀眀愀瀀琀愀最愀渀栀甀椀猀甀稀栀漀甀栀琀洀氀麷/G_前台访问/p-8131.html66.249.79.240鱼A%攀瀀栀琀洀氀麷堀/Me前台访问/p-2099032.html207.46.13.640A碬攀瀀栀琀洀氀麷萀/Kc前台访问/p-784837.html207.46.13.640A%最瀀栀琀洀氀麷怀/Mg前台访问/p-1658772.html207.46.13.1090A攀瀀栀琀洀氀麷/Mg前台访问/p-
2、2433437.html207.46.13.1020A攀瀀栀琀洀氀麷/Me前台访问/p-3569561.html207.46.13.370A%攀瀀栀琀洀氀麷銲耀/G_前台访问/n-3451.html207.46.13.330A攀瀀栀琀洀氀麷丣/Me前台访问/d-1391350.html207.46.13.740A碬攀瀀栀琀洀氀麷5iwap前台访问/UserManage/cz_weixin.aspx222.186.3.570A攀瀀栀琀洀氀麷驒胯踒/Me前台访问/d-1448940.html157.55.39.130A%攀搀栀琀洀氀麷蠀/Me前台访问/d-2411326.html207.46.13
3、.740A愀缀眀愀瀀琀愀最搀搀愀礀椀渀樀椀猀栀甀栀琀洀氀麷/Ki前台访问/p-582762.html220.181.108.1780A%欀瀀栀琀洀氀麷5wwap前台访问/tag/gudingzichanguanlizhidu.html220.181.108.1770A攀眀愀瀀琀愀最栀琀洀氀麷/Me前台访问/p-2662558.html157.55.39.920A%城攀瀀栀琀洀氀麷/Mg前台访问/p-2417581.html207.46.13.1090A椀瀀栀琀洀氀麷/Me前台访问/d-1511999.html207.46.13.720A缀需挀栀琀洀氀麷/Me前台访问/p-3113178.htm
4、l207.46.13.720A%攀瀀栀琀洀氀麷簀/Me前台访问/p-1908291.html157.55.39.920A碬挀瀀栀琀洀氀麷/Me前台访问/p-1442438.html157.55.39.920A碬攀瀀栀琀洀氀麷/前台访问/c-0002000002-2-618-0-0-0-0-3-1-2.html157.55.39.920A%碬攀瀀栀琀洀氀麷萀/Me前台访问/p-2922683.html207.46.13.330A%碬愀瀀栀琀洀氀麷驒榒/Me前台访问/p-2428407.html207.46.13.330A%愀瀀栀琀洀氀麸/Me前台访问/p-3653686.html207.46.1
5、3.370勈A恇攀搀栀琀洀氀麸/Mi前台访问/p-2404996.html42.156.137.1070B%最搀栀琀洀氀麸丣/Mg前台访问/d-1985590.html207.46.13.1020B%挀瀀栀琀洀氀麸 /Me前台访问/p-2365659.html207.46.13.320B椀脀眀愀瀀唀猀攀爀愀渀愀最攀挀稀开眀攀椀砀椀渀愀猀瀀砀麸/Me前台访问/p-3276157.html207.46.13.720B攀瀀栀琀洀氀麸/Me前台访问/p-3517342.html207.46.13.720B紀销挀栀琀洀氀麸耀/Me前台访问/d-2064918.html207.46.13.370B攀瀀栀琀
6、洀氀麸驒/Me前台访问/d-1440970.html207.46.13.370B%椀搀栀琀洀氀麸/Mk前台访问/p-2954990.html220.181.108.1440B攀瀀栀琀洀氀麸氀/Me前台访问/p-2919707.html207.46.13.720B%挀瀀栀琀洀氀麸飭5ewap前台访问/tag/wangzhanfangan.html220.181.108.960B攀瀀栀琀洀氀麸/Me前台访问/p-1447935.html157.55.39.130B最瀀栀琀洀氀麸/Ga前台访问/d-7856.html207.46.13.102倰6犯罪比 2019 年下降了 57，从 45 亿美元下降
7、到 2020 年的 19 亿美元。 2去中心化金融（DeFi）是欺诈和洗钱的下一个主要威胁媒介：2020 年所有盗窃中的一半 （总计 1.29 亿美元）是与 DeFi 相关的黑客攻击，并且一些集中式交易所（例如 Shapeshift）正 在转变为去中心化交易所（DEX）以避免 KYC（know-your-customer）要求。 3交易所主管面临逮捕，引渡和巨额罚款，因为个人要对洗钱负责。 4欺诈是主要的加密货币犯罪，其次是盗窃和勒索软件。 52020 年，美国交易所直接向犯罪分子发送了价值 4,120 万美元的 BTC。 6交易所之间交换的比特币中有 84是跨境转移的。 7三分之一的跨境比特
8、币交易量被发送到与 KYC 表现不佳的交易所进行交易。 8从美国 VASP 发送的跨境 BTC 总量的 41流向了 KYC 明显较弱的 VASP。美国 VASP 收到 的跨境交易量的 50来自与明显弱势的 KYC 的交易所。 9来自韩国 VASP 的 BTC 交易量的 78来自与明显弱势的 KYC 的交易所。 10FinCEN 建议更改旅行规则门槛将是美国 VASP 需要发送的旅行规则消息数量的两 倍以上。 11到 2020 年，将 BTC 付款量的 52发送到交易所; 40寄给了私人钱包。 12美国在接收比特币方面处于世界领先地位，其中有 19.3全球交易所中接收到的 BTC 发送到美国境内
9、的 VASP。所有 BTC 付款的 10已发送到美国注册的 VASP。 13发送到高风险交易所的全球 BTC 交易量的历史最低水平，比 2019 年下降了 59。 三三、主主要要趋趋势势与与发发展展 匿名的和流动的现金一直以来都是犯罪分子的工具。2020 年，尽管非法交易仅占比特币年交易 量的 0.5，具有类似特征的加密货币可能同样难以彻底摆脱其不良声誉。虚拟资产服务提供商 （VASP）是预防金融犯罪和确定不良行为者的前线。但是，VASP 的反洗钱控制不足会最终难于阻止 全球犯罪资金的流动。随着 VASP 的不断成熟和采取更强大的安全措施，CipherTrace 发现，犯罪分子 开始将目光投向
10、比集中式对等服务防护更弱的分散式金融服务。 （一一）2 20 02 20 0 年年从从 B BT TC C 犯犯罪罪地地址址发发送送的的 3 35 5 亿亿美美元元 7 7 与犯罪相关的比特币地址在 2020 年发送了价值超过 35 亿美元的比特币。该数字包括受黑市， 勒索软件参与者，黑客和欺诈者控制的 BTC 地址。这些比特币的大部分最终需要由这些犯罪分子洗 钱，这意味着它将进入交易所，在交易所可以将其转换成法定货币并转移到银行。 （二二）一一家家美美国国交交易易所所在在 2 20 02 20 0 年年直直接接向向罪罪犯犯发发送送了了超超过过 3 36 67 70 0 万万美美元元 通过使用
11、包括 CipherTrace Armada 在内的加密货币情报工具，分析人员能够确定，尽管 KYC 表 现出色， 但一家著名的美国交易所在2020 年仍直接从犯罪来源获得了价值超过350万美元的比特币。 但是，这个数字只是实际流入交易所的犯罪资金来源的一小部分。精明的犯罪分子通常会在其非法 资金来源与他们选择的法定出口之间建立距离。值得注意的是，尽管交易所直接从与犯罪相关的地 址接收了价值 350 万美元的 BTC， 但交易所在收到资金之前无法拒绝任何资金。 即使交易所退还了这 些资金，互动仍将记录在区块链上。 然而，该交易所还直接发送了价值 3670 万美元的比特币与犯罪相关的地址。适当的
12、AML 软件 可以并且应该停止这些事务。这些直接发送给犯罪来源的交易突出了准确的区块链分析数据的重要 性。在与受监管的交易所进行交易时，许多罪犯通常不会直接从其与犯罪链接的地址发送邮件，这 使 3670 万美元成为通过交易所流向罪犯口袋的资金的保守估计。绝大多数不良行为者至少会转移他 们的资金一次。实际上，CipherTrace 分析师发现，典型的加密货币交易所的黑市敞口通常会在两跳 后翻倍（交易一旦从交易所中删除）。在这家美国加密货币交易所，黑市敞口的两跳交易在三倍以 上。 （三三）美美国国交交易易所所直直接接向向犯犯罪罪分分子子发发送送了了 4 4, ,1 12 20 0 万万美美元元 资
13、料来源：CipherTrace Armada 8 8 整个美国交易所直接从犯罪地址获得了价值 840 万美元的比特币，并直接向犯罪相关地址发送 了价值 4,120 万美元的比特币。 （四四）2 20 02 20 0 年年一一半半以以上上的的加加密密黑黑客客来来自自 D De eF Fi i 协协议议 锁定在 DeFi 中的美元价值在 2020 年呈指数增长， 由于在 DeFi 协议被黑客窃取的 2020 年构成了 大部分加密货币盗窃，因此产生了潜在的新洗钱风险。根据 CoinGecko 的数据，到 2020 年 12 月， DeFi 已锁定 198 亿美元以太坊总市值的 23。 这个数字比 2
14、020 年初在 DeFi 所持有的 17 亿美元增 长了 1000以上。这种指数式的繁荣超过了从 2019 年初（当时 DeFi 市值仅为 10 亿美元）到 2020 年初的 70增长。就像之前的山寨币热潮一样，资本的爆炸性增长和缺乏监管的明确性吸引了犯罪 分子加入 DeFi，最终导致了迄今为止一年以来最多的 DeFi 黑客入侵。 总计，在 2020 年所有盗窃案中，有超过 50是 DeFi 黑客，相当于约 1.29 亿美元，略超全年被 盗数量的 25以上。相反，在 2019 年，DeFi 黑客数量几乎可以忽略不计。各个 DeFi 盗窃案范围广 泛，从几十万到数千万美元的加密代币。Cipher
15、Trace 估计，2020 年平均 DeFi 黑客攻击价值约为 600 万美元。 即使是 2020年最大的盗窃案， 集中式交易所 KuCoin的 2.81亿美元被黑客入侵， 最终也涉及 DeFi， 因为犯罪分子试图通过世界上最大的去中心化交易所之一 Uniswap 洗钱。显然，DeFi 已成为加密行 业增长最快的趋势之一。因此，必须警惕其洗钱风险。分散式交易所通常不收集有关其用户的 KYC 信息，也无法像集中式交易所那样冻结资金。有时，这种能力取决于各个 DeFi 项目本身。 2020 年著名的 DeFi 黑客入侵包括： 9 9 bZx Akropolis Axion Network Bala
16、ncer Bancor DEX Bisq Cheese Bank COVER Finance Harvest Finance Lendf.Me Opyn OUSD Pickle Finance Uniswap Value DeFi WarpFinance wLEO （五五）D De eF Fi i 地地毯毯式式拉拉出出（R Ru ug g P Pu ul ll ls s）成成为为顶顶部部退退出出骗骗局局 自 2020 年第一季度以来， 尽管 DeFi 黑客数量一直在上升， 但随着地毯式拉出和退出骗局的激增， 今年年底对 DeFi 带来了新的挑战，这使许多加密货币老手想起了在加密货币时代流行的“
17、 pump and dump”（拉盘，砸盘）计划，也是 ICO 繁荣的高度。在 2020 年下半年，将近 99的重大欺诈和盗用 行为源于 DeFi 协议执行的地毯式拉出和退出骗局。 地毯式拉出类似于退出骗局。两者都涉及内部人将用户的大部分（如果不是全部）资金拿走。 尽管退出骗局经常互换使用，但它们往往与已建立的实体或项目意外关闭（“退出”）相关联，从而 占用了用户资金。例如，在 2020 年 11 月，DeFi 项目 SharkTron 似乎利用 1000 万美元的用户资金进 行了一次退出骗局，关闭了其网站，使用户陷入困境。 另一方面， 地毯式拉出是一种特定类型的退出骗局， 涉及通过出售大部分
18、 DeFi 池， 从投资者 （用 户）下方“拉出地毯”，从而消耗特定代币的流动性。地毯式拉出通常是通过将后门写入智能合约来 完成的。 就DeFi项目Compounder.Finance而言， 写入智能合约的一个隐藏后门使开发人员可以在2020 年 11 月从该项目的流动资金池中提取 1,080 万美元。DeFi 项目 Unicats 在 10 月进行了类似的地毯式 撤资，耗尽了全部用户资金。 10 10 在我们的研究中，CipherTrace 在 2020 年发现了几起 DeFi 地毯式拉出和退出骗局事件。不幸的 是，由于缺乏确定的数据，我们无法验证每起事件。未经验证的事件不包括在我们的整体数
19、据库中 以进行分析。 2020 年 DeFi 地毯式拉出和退出骗局的著名例子包括： Lv.Finance Emerald Mine Yfdexf.Finance SharkTron Unicats Compounder.Finance Amplifi.money (未经验证) Burn Vault Finance (未经验证) Minions Farm (未经验证) Unirocket (未经验证) 如果没有对智能合约进行适当的审计，对投资者进行持续的教育以及对这些新的风险监管的相 关规定，这种趋势很可能会持续到 2021 年。 （六六）D De eF Fi i 黑黑客客，诈诈骗骗和和监监管管
20、的的未未来来 DeFi 协议在设计上是无需许可的，这意味着它们通常缺乏监管监督，并且任何国家的任何人都 几乎不需要 KYC 即可访问它们。结果，我们已经看到 DeFi 在 2020 年的最后几个月成为洗钱者的天 堂。 “ DeFi项目应该已经适用于各种法律， 包括证券法， 潜在的银行业和贷款法当然包括AML / CTF （反洗钱及反恐怖主义融资）法。” -美国证券会SEC的Valerie Szczepanik 监管机构似乎开始更加关注 DeFi 及其相关合规性要求。 许多 DeFi 项目所依赖的未经审核的智能 合约通常具有漏洞，不良行为者可以利用这些漏洞。正如 Polychain Capita
21、l 的创始人兼首席执行官 Olaf Carlson-Wee 在 9 月 8 日发布的 Unchained 节目中所说：“我的确认为，这让我有点担心，这么多 钱被注入到未经审计的合同中。我认为，总体上讲，进行安全审核是使这些系统中的任何一个成熟 11 11 的重要部分。 ” 随着 DeFi 的持续增长， 可以预期 DeFi 项目可能会落入全球监管机构的范围之内。 FATF 已经将去中心化交易所（DEX）视为 VASP，FinCEN 对 DEX 采取了与对比特币 ATM 相同的监管要求。 美国证券交易委员会的工作人员已经注意到 DeFi 项目受到漏洞，黑客，攻击，欺诈和操纵的影 响。在 9 月 1
22、8 日并行峰会上，美国证券交易委员会（SEC）的 Crypto Czar Valerie Szczepanik 说：“当 您在代码上运行Defi逻辑并将其直接发布时，您可能会错过测试代码的关键一步。这样非常危险。 您应该审核代码，需要对代码进行一些同行审查。如果没有这些保护措施，立即将其实时发送出去 是有风险的。” Val 警告说：“不要陷入围绕 ICO 市场的炒作。” “炒作会导致欺诈；它可能导致错误的代码实现 和不足的测试。如果该行业花时间将其做好，并与监管机构合作以帮助他们做到这一点，那么所有 好的东西都将浮现出来，您将获得分布式账本技术所带来的好处。” Val 说：“我们看到的结构旨在
23、使用户能够放款，赚取利息，借钱，兑换，持仓；这些都是金融 活动，它们应该已经受制于各种法律，包括证券法，潜在的银行业和贷款法 当然包括 AML / CTF 法。” 同时，欧盟引入了加密资产市场（MiCA），这项拟议法规如果获得通过，如果去中心化交易 （DEX）所未作为法人实体注册并在欧盟一个会员国有注册的办公室，将禁止这个去中心化交易所 与欧盟公民进行交易。 （七七）F Fi in nC CE EN N 拟拟议议的的规规则则为为针针对对托托管管钱钱包包的的交交易易创创建建了了新新的的报报告告和和记记录录 保保留留要要求求 2020 年 12 月 18 日，美国财政部发布了拟议规则（NPRM）通
24、知，该通知将要求受 BSA 约束的 金融机构验证其客户身份，保留超过 3,000 美元的可转换虚拟货币（CVC）交易记录，如果交易的交 易对手使用了无托管（非托管）或“以其他方式覆盖”的钱包，则提交超过 10,000 美元的 CVC 交易的 类似 CTR 的报告。NPRM 将“其他方式覆盖”的钱包定义为在不受 BSA 约束且位于 FinCEN 认定为主要 洗钱关注点的外国司法管辖区的金融机构中持有的那些钱包，此列表包括伊朗，缅甸和朝鲜。 这些规则是特朗普政府提出的。2021 年 1 月，即将上任的拜登政府宣布冻结机构规则制定，其 中包括这些拟议的变更。但是，冻结只是暂时的，有待拜登总统任命或指
25、定的部门或机构负责人审 查。特朗普政府已经将无托管钱包 NPRM 的 1 万美元门槛规则公开讨论延长了 15 天，其余规则的时 间延长了 45 天，但 FinCEN 之后将这两个截止日期都延长和合并到 60 天。尚无迹象表明旅行规则 NPRM 将获得类似的重新开放讨论和时间延长。 12 12 许多 BSA 官员认为，对无托管钱包的监管是不可避免的，并且拟议的规则是对当前和未来由无 托管钱包流入和流出的可能不受监管的资金流动所造成的洗钱风险的合理反应。拟议的规则实施起 来将很昂贵，并且预计这些费用将转嫁给用户。 如果被采纳， 新规则将进一步强制要求 VASP 以及从事加密交易的银行能够识别交易对
26、手是否是 另一个 VASP，如果是，则确定该 VASP 的住所。当前的法规已经根据旅行规则对 VASP 施加了这 种负担，现在针对未托管的钱包和其他覆盖的司法管辖区的某些交易设置了附加规则，从而弥补了 旅行规则法规未涵盖的 AML 漏洞。CipherTrace 区块链分析工具可以帮助您的机构确定交易对手 地址是否属于托管，非托管或“其他方式覆盖”的钱包，这是新提议规则的关键。 新规则还要求 VASP 在 24 小时内汇总加密货币交易，以报告超过 1 万美元的交易并识别任何结 构化迹象。汇总时，无需将加密交易和现金交易合并在一起。CipherTrace 具有独特的功能，可以帮 助 VASP 和银
27、行汇总多链汇总付款并利用预测分析来识别结构。 1 1. . 无无托托管管钱钱包包主主导导往往返返美美国国交交易易所所的的 B BT TC C 交交易易量量 2020 年，美国交易所的流出比特币量的 70被发送到了无托管的钱包；BTC 接收量的 52.1来 自非托管钱包。 13 13 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 相比之下，美国交易所发送的比特币交易量中只有约 26.5流向了其他交易所，而传入的交易 量中约有 42.6来自其他交易所。 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 2 2. . 拟拟议议规规则则的的潜潜在在含含义义 14 14 区块链分析解决方案帮助加密交易所
28、识别涉及无托管钱包的风险交易。VASP 可以通过无托管钱 包的地址追踪资金，从而获得与高风险地址和交易对手相关的洞察。这种透明性使人们能够洞悉与 无托管型加密资产钱包相关的风险，而在交易法定货币或现金时无法获悉这些风险。 这些拟议的要求基本上只是金融机构长期遵守的现金（现金和电子资金转账）规则的应用，这 些规则已应用于某些虚拟资产交易。但是，从调查的角度看，拟议的规则可能会将犯罪活动延伸到 区块链的更多隐蔽角落，将严重阻碍调查的成功。犯罪分子可能会使用未注册的 P2P 交换而不是交 易所，以免引起关注。当加密货币达到受监管的交易所时，大多数调查都会获得成功。将犯罪活动 排除在交易之外，调查人员
29、将失去他们用于跟踪、追踪和识别犯罪分子及其活动的最强大工具之一。 （八八）美美国国“旅旅行行规规则则”所所制制定定的的较较低低阈阈值值可可能能会会使使触触发发 V VA AS SP P 合合规规性性的的 数数量量加加倍倍 2020 年 10 月 23 日，金融犯罪执法网络（Financial Crimes Enforcement Network,FinCEN）和联 邦储备委员会提出了一项规则变更，要求包括银行和加密货币交易所在内的金融机构以较低阈值收 集、存储和转移有关国际支付的信息。 目前，财务机构必须存储和转发超过 3000 美元的国外资金转移记录。根据新规定，在相同要求 下，转账金额降低
30、到超过 250 美元。值得注意的是，该规则特别将加密货币转移列为提案适用的一 类交易。 根据 CipherTrace 的分析，降低收集、保留和传递有关“开始或结束于美国境外”的资金转移信息 的阈值后，每年触发旅行规则阈值的交易数量至少增加 2.5 倍。 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 15 15 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 根据 CipherTrace 的数据，为了符合当前“美国旅行规则”的 3,000 美元阈值，美国 VASP 在 2020 年 10 月期间必须发送超过 34,000 条消息。这些消息中有 27,000 多条（约占 78）本质上是跨境的，
31、意味着发送或接收 VASP 的地址位于美国境外。按照目前的阈值，每年将有超过 417,000 条消息。 将阈值降低到 250 美元，每年共享和存储的旅行规则 所要求的消息数量将超过一百万条。在 这个较低的阈值下，跨境交易占所有美国 VASP 旅行规则触发数量的 83。 如果美国仅将其阈值降低至 FATF 最低标准的 1000 美元，那么每年触发合规性的交易数量将增 加 1.7 倍。 中介银行或金融机构也要求将该信息传输到支付链中的其他银行或非银行金融机构。 拟议 的规则变更承认，加密货币的转让无需第三方银行的介入，但实际上许多用户的交易依赖托管钱包 和交易所。 1 1. . 在在虚虚拟拟资资产
32、产世世界界中中难难以以确确定定“跨跨境境支支付付” FinCEN 建议的规则更改基于“在美国境外开始或结束”的交易。这些交易是由金融机构是否“知道 或有理由知道，转让人、转让人的金融机构、收款人或收款人的金融机构是否位于美国或美国境内 的司法管辖区以外的其他司法管辖区、或根据美国或美国境内的司法管辖区以外的其他司法管辖区 的法律组建。” 由于虚拟资产和 VASP 的跨境性质和全球范围，因此很难强制执行此定义。鉴于许多 VASP 在全 球多个司法管辖区注册，更是如此。金融机构只有在接收传输命令或从传输者那里收集信息时根据 16 16 共享的这些信息 “有理由知道”一项交易在美国境外开始或结束，前
33、提是机构甚至知道交易的跨国性 质。 “根据建议16（INR. 16）的解释性说明，各国应根据虚拟资产活动和VASP运营的跨境性质，将所有 虚拟资产转账视为跨境电汇而不是国内电汇。” -FATF金融行动工作组 出于这个原因，FATF 在其 2019 年 6 月的虚拟资产指南中决定“根据建议 16 的解释性说明 （INR.16），基于虚拟资产活动和 VASP 操作的跨国性质，各国应将所有虚拟资产转账视为跨境电汇 而不是国内电汇。” （九九）超超过过三三分分之之一一的的跨跨境境比比特特币币交交易易量量以以明明显显薄薄弱弱的的 K KY YC C 形形式式发发送送给给 交交易易所所 2020 年，跨境
34、比特币交易占全球 VASP 流出量的 84。跨境比特币交易量的三分之一（36） 流向了 KYC 程序薄弱或漏洞百出的 VASP。 1 1. . 美美国国聚聚焦焦 按管辖区更深入地研究 VASP 的流入和流出，发现 98的美国 VASP 流出的比特币交易量来自具 有强大 KYC 程序的交易所。在分析 2020 年美国 VASP 的对外交易量时，CipherTrace 研究人员发现， 发送给虚拟资产服务提供商的比特币交易量中有 24流向了 KYC 薄弱或漏洞百出的 VASP。在 24 的交易所间交易量中，有 98是跨境交易。相比之下，与实力雄厚的 KYC 进行交易的交易所间交易 量中，只有 44是
35、跨境交易。 “ CipherTrace发现交易所间跨境交易量中有41发送到KYC薄弱或漏洞百出的VASP。” 总体而言，当查看美国 VASPS 的流出量时，CipherTrace 发现交交易易所所间间比比特特币币交交易易量量的的 58是是跨跨 境境的的，其其中中 41的的跨跨境境交交易易量量发发送送到到 KYC 薄薄弱弱的的 VASP。 相反，当查看美国 VASP 的流入量时，入入境境的的交交易易所所间间比比特特币币交交易易量量的的 74是是跨跨境境的的。在这一 跨境交易量中，有有 50来来自自于于 KYC 行行为为薄薄弱弱或或漏漏洞洞百百出出的的加加密密货货币币交交易易所所。 进入或来自脆弱
36、或漏洞百出的VASP的跨境交易所占的高比例使“旅行规则”法规的目的严重复杂 化。这些缺乏 KYC 的 VASP 可能不会收集或保留执法部门所要求的可行情报所需的信息。 17 17 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 2 2. . 全全球球跨跨境境比比特特币币交交易易量量 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 查看在韩国注册的VASPS的流出量时，CipherTrace发现63的交易所间的比特币交易量是 跨境的，其中53的跨境交易量发送到KYC明显脆弱的VASP。 18 18 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 查看在塞舌尔注册的VASPS的流出量时，Ciphe
37、rTrace发现96的交易所间比特币交易量是 跨境的，其中51的跨境交易量发送到KYC明显脆弱的VASP。 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 查看新加坡注册的VASPS的流出量时，CipherTrace发现，98的交易所间比特币交易量是 跨境的，其中49的跨境交易量发送到KYC明显脆弱的VASP。 - 19 19 查看韩国VASPS的流出量时，CipherTrace发现，98的交易所间比特币交易量是跨境的， 其中49的跨境交易量发送给KYC明显脆弱的VASP。 有效的 KYC 协议是 AML 计划的重要组成部分。了解交易对手机构的 KYC 流程可以帮助金融机构 更好地理解和管理风
38、险并防止洗钱。但是，在纸上拥有强有力的 KYC 准则是一回事，而要实施这些 准则却是另一回事。通过分析和探究 80 多个国家/地区的 800 多个 VASP 的 KYC 流程，CipherTrace 能够在地理位置上定位洗钱者、罪犯和极端分子可以利用的薄弱且漏洞百出的 KYC。 要了解关于按地区 KYC 平均得分的更多信息，请查看我们的 2020年地理风险报告：按管辖区划 分的VASP KYC：https：/ （十十）交交易易所所在在 2 20 02 20 0 年年收收到到超超过过一一半半的的比比特特币币付付款款 到 2020 年，超过一半（52.3）的比特币付款和转账交易量发送到交易发送到私
39、人钱包。 对于此分析，CipherTrace 通过过滤同一实体内的区块链数据（例如，从 Binance 到 Binance 的交 易）识别支付和资金转移。这种过滤消除了代表虚拟资产实体内部交易的大量区块链数据，因为这 些内部交易歪曲了加密资金流动的总体情况。通过删除这些数据，分析师可以更好地了解区块链上 的支付流程，而不是分析整个未经过滤的区块链数据池。 同 样 ， CipherTrace 还 过 滤 掉 了 将 资 金 返 还 给 自 己 （ 例 如 剥 离 链Peel-Chains ， https:/www.bitcoininsider.org/category/peel-chains）以
40、及私人钱包间交易的犯罪分子，因为这些交易 20 20 也可以人为地使数据膨胀。在私人钱包间交易中，无法知道个人何时将资金转移到他们控制下的不 同帐户中、或进行 P2P 交易。 然而，尽管交易所接收的比特币在全球范围内的总体百分比似乎正在下降，但发送给交易所的 比特币的实际数量在 2019 年至 2020 年之间增加了 630 万个，价值约 1500 亿美元。总之，这些趋势 可能意味着，尽管交易所继续变得越来越流行，但比特币开始在交易所以外更广泛地使用。 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 尽管 2020 年超过一半的比特币付款量用于交易所，但其中大部分来自五个国家/地区的交易所：
41、美国、开曼群岛、韩国、日本和塞舌尔。美国交易所获得的收益最多，占全球比特币总量的 10， 或交易所获得的比特币总量的 19。 资料来源：CipherTrace 加密货币情报 21 21 （十十一一）发发送送到到高高风风险险交交易易所所的的比比特特币币交交易易量量占占比比创创历历史史新新低低 到 2020 年， 高风险交易所在全球比特币交易量中所占百分比下降了 59。 有几种因素可以确定 何时将实体归类为“高风险交易所”，这些因素包括但不限于以下因素： 众所周知的不良行为者 有意设法规避 AML 和 KYC 措施 与众所周知，经常不与执法和监管机构合作 高风险的交易所以洗钱而闻名。 尽管犯罪分子继续将高风险交易所用作许可途径， 但 CipherTrace 调查人员继续在犯罪资金的接收端看到更集中、主流的交易所。通常犯罪分子在试图通过使用果皮 链、混合器或其他混淆技术混淆资金并将其与犯罪来源隔离后再使用这些交易所。 四四、2 20 02 20 0 年年恐恐怖怖分分子子对对加加密密货货币币的的使使用用 恐怖主义组织及其支持者和同情者一直在寻找新的方法筹集和转移资金，避免被执法机构发 现或追踪。像加密货币这样的资产必定引起他们的注意，该资产无需进行尽职调查或保存记录就 可以在世界范围内即时进
