1、务 、 税 惠 业 务 ， 集团 公 司 战 略 客 户 拓 展 、 团 金 会 等 相关 承 接 工 作 职 能 。 而 其 董 事 会 办 公室 / 投 资 者 关 系 部 则 还 需 牵 头 组 织开 展 公 司 市 值 经 营 ， 密 切 关 注 资 本市 场 与 公 司 股 价 走 势 。“ 十 二 字 ” 调 整 方 针年 金 险 评 估 利 率 六 年 复 位 ： 监 管 意 在 防 利 差 损 风 险通 俗 来 说 ， 预 定 利 率 就 是 保 险公 司 提 供 给 客 户 的 回 报 率 ， 预 定 利率 的 高 低 和 保 险 产 品 的 价 格 直 接 相关 。 在 其
2、 他 假 设 条 件 不 变 的 前 提 下 ，如 果 一 款 保 险 产 品 的 预 定 利 率 越 高 ，客 户 投 保 该 产 品 时 所 缴 纳 的 保 费 则越 少 ， 保 险 产 品 的 竞 争 力 越 强 。中 央 财 经 大 学 中 国 精 算 研 究 院博 士 陈 辉 认 为 ， 预 定 利 率 是 产 品 定价 利 率 ， 评 估 利 率 是 基 于 多 高 的 利率 评 估 准 备 金 ， 正 常 情 况 都 使 用 市场 利 率 进 行 评 估 ， 预 定 利 率 与 责 任准 备 金 评 估 利 率 可 以 相 同 。实 际 上 ， 4 . 0 2 5 % 的 预 定
3、 利 率 ， 来自 于 2 0 1 3 年 8 月 原 中 国 保 监 会 启 动普 通 型 人 身 保 险 费 率 政 策 改 革 。 彼时 ， 费 率 政 策 规 定 ， 2 0 1 3 年 8 月 5 日及 以 后 签 发 的 普 通 型 养 老 年 金 或 保险 期 间 为 1 0 年 及 以 上 的 其 他 普 通型 年 金 保 单 ， 保 险 公 司 采 用 的 法 定责 任 准 备 金 评 估 利 率 可 适 当 上 浮 ，上 限 为 法 定 评 估 利 率 （ 3 . 5 % ） 的 1 . 1 5倍 和 预 定 利 率 的 小 者 。值 得 一 提 的 是 ， 上 述 政 策
4、 改 革之 后 ， 年 金 险 曾 一 度 进 入 高 速 增 长期 ， 并 在 2 0 1 7 年 达 到 峰 值 。陈 辉 提 供 的 数 据 显 示 ， 2 0 1 3 2 0 1 7 年 ， 年 金 险 保 费 收 入 分 别 为1 5 9 2 亿 元 、 2 8 2 2 亿 元 、 5 4 0 5 亿 元 、8 5 1 0 亿 元 、 1 1 3 5 1 亿 元 ， 在 寿 险 业 务占 比 分 别 达 到 了 1 6 . 8 9 % 、 2 5 . 8 8 % 、4 0 . 8 2 % 、 4 8 . 7 9 % 、 5 2 . 9 0 % 。本 报 记 者 根 据 各 家 人 身
5、 险 企 年报 统 计 ， 2 0 1 5 2 0 1 7 年 ， 在 人 身 险 公司 保 费 排 名 前 五 的 产 品 中 ， 仅 年 金保 险 的 累 计 保 费 收 入 分 别 达 到 了3 8 8 2 亿 元 、 6 9 5 6 亿 元 、 7 3 6 0 亿 元 ， 占当 年 全 行 业 规 模 保 费 的 比 例 分 别 为1 6 % 、 2 0 . 1 % 、 2 2 . 7 % 。 在 2 0 1 7 年 ， 在 寿险 公 司 保 费 规 模 排 名 前 五 的 产 品中 ， 年 金 保 险 产 品 的 保 费 收 入 累 计就 已 经 远 远 超 过 了 行 业 全 年
6、万 能 险的 保 费 收 入 。此 后 ， 为 规 范 保 险 公 司 产 品 开发 设 计 行 为 ， 切 实 发 挥 人 身 保 险 产品 的 保 险 保 障 功 能 ， 2 0 1 7 年 监 管 下发 中 国 保 监 会 关 于 规 范 人 身 保 险公 司 产 品 开 发 设 计 行 为 的 通 知 规定 两 全 保 险 产 品 、 年 金 保 险 产 品 ， 首次 生 存 保 险 金 给 付 应 在 保 单 生 效 满5 年 之 后 ， 且 每 年 给 付 或 部 分 领 取 比例 不 得 超 过 已 交 保 险 费 的 2 0 % 。 这一 规 定 直 接 清 理 了 大 批 不
7、 符 合 要 求的 年 金 保 险 产 品 ， 此 后 年 金 保 费 收入 开 始 下 降 。2 0 1 8 年 以 来 ， 年 金 险 业 务 在 寿险 行 业 中 的 占 比 已 经 逐 渐 下 滑 。2 0 1 8 年 、 2 0 1 9 年 1 7 月 ， 年 金 险 保 费收 入 分 别 为 1 0 4 7 6 亿 元 、 7 9 9 1 亿 元 ，在 寿 险 业 务 占 比 为 5 0 . 5 5 % 、 4 9 . 5 2 % 。“ 起 伏 ” 年 金 险此 次 调 整 ， 将 个 险 推 到 了一 个 非 常 重 要 的 位 置 。记 者 从 接 近 中 国 人 寿 的 人士
8、 获 悉 ， 其 “ 营 销 发 展 部 ” 和 “ 收展 发 展 部 ” 为 原 个 险 销 售 部 进行 销 售 专 业 细 分 ， 按 照 销 售 队伍 差 异 化 特 点 分 设 ， 以 强 化 这两 支 队 伍 的 专 业 化 运 营 和 区 隔运 作 。此 外 ， 中 国 人 寿 还 增 设 了“ 个 险 企 划 部 ” 和 “ 个 险 运 营部 ” ，“ 个 险 企 划 部 ” 主 要 负 责 业务 发 展 ， “ 个 险 运 营 部 ” 主 要 负责 基 础 管 理 和 转 型 升 级 战 略 项目 推 进 。设 立 个 险 新 部 门 ， 自 然 也增 设 不 少 处 室 ，
9、 如 其 营 销 发 展部 增 设 营 销 规 划 发 展 处 、 营 销督 导 处 。“ 个 险 企 划 部 ” 增 设 客户 经 营 处 、 产 品 推 广 处 ， 个 险 运营 部 增 设 营 业 部 建 设 处 、 营 业部 经 营 处 。其 “ 收 展 发 展 部 ” 增 设 收展 人 力 发 展 处 、 收 展 督 导 处 、孤 儿 保 单 管 理 处 。 而 原 来 银保 理 财 规 划 师 、 电 销 的 坐 席 队伍 也 与 收 展 队 伍 融 合 ， 银 保 部的 保 险 规 划 师 处 调 整 至 收 展发 展 处 。中 国 人 寿 培 训 部 改 为 专 司个 险 销
10、售 培 训 ， 而 将 其 原 员 工培 训 职 能 迁 到 人 力 资 源 部 ， 银团 培 训 职 能 迁 到 银 行 保 险 部 、团 险 部 门 。“ 以 后 培 训 部 叫 个 险培 训 部 ， 其 他 一 些 银 保 、 团 险 小的 培 训 分 出 去 ， 各 自 部 门 各 自做 了 ， 聚 焦 力 量 服 务 个 险 渠 道渠 道 为 主 ， 针 对 银 保 、 团 险 ， 培训 部 也 会 设 立 非 个 险 训 练 岗 以跟 进 衔 接 银 团 培 训 。 ” 一 位 国 寿分 支 机 构 的 人 士 告 诉 记 者 。中 国 人 寿 综 合 金 融 部 也 纳入 大 个
11、 险 板 块 ， 服 务 大 个 险 ， 新增 了 生 态 圈 协 同 与 推 进 、 高 端客 户 多 元 化 、 一 揽 子 金 融 产 品打 造 与 支 持 职 能 等 。 而 原 来 客户 服 务 部 客 户 资 源 整 合 运 用 也迁 出 至 大 个 险 综 合 金 融 板 块 。在 中 国 人 寿 个 险 、 银 保 和团 险 三 大 主 要 业 务 渠 道 方 面 ，中 国 人 寿 这 种 加 大 个 险 的 做 法似 乎 是 一 种 必 然 。 半 年 报 数 据显 示 ， 上 半 年 ， 中 国 人 寿 实 现 保费 收 入 3 7 7 9 . 7 6 亿 元 ， 个 险
12、渠 道实 现 保 费 2 9 0 5 . 5 6 亿 元 ， 占 比7 6 . 8 7 % 。 上 半 年 中 国 人 寿 销 售渠 道 总 人 力 1 9 0 万 人 ， 个 险 代 理人 1 5 7 . 3 万 人 ， 占 比 8 2 . 7 % 。半 年 报 数 据 还 显 示 ， 个 险渠 道 总 保 费 为 2 9 0 5 . 5 6 亿 元 ， 其中 新 单 保 费 为 6 4 6 . 5 2 亿 元 （ 期 缴新 单 保 费 6 4 5 . 2 9 亿 元 ） ， 续 期 保费 2 1 8 0 . 2 3 亿 元 。而 中 国 平 安 的 半 年 报 显示 ， 其 代 理 人 渠
13、 道 的 总 保 费 为3 1 6 6 . 6 7 亿 元 ， 其 中 新 单 保 费 为7 1 7 . 2 2 亿 （ 其 中 期 缴 新 单 为6 6 7 . 5 8 亿 元 ） ， 续 期 保 费 为2 4 4 9 . 4 5 亿 元 。整 体 而 言 ， 平 安 的 代 理 队伍 虽 然 只 有 1 2 8 . 6 万 人 ， 而 中 国人 寿 代 理 人 队 伍 却 达 到 了 1 5 7 . 3万 人 ， 虽 然 中 国 人 寿 在 销 售 队伍 数 量 上 占 优 势 ， 但 是 在 新 业务 价 值 方 面 却 落 后 于 平 安 。 半年 报 数 据 显 示 ， 中 国 平 安 的 代理 人 渠 道 新 业 务 价 值 为 3 6 1 . 9 7亿 元 ， 而 中 国 人 寿 的 个 险 渠 道新 业 务 价 值 只 有 3 0 3 . 7 8 亿 元 。中 国 人 寿 能 不 能 通 过 此
