1、公司建立独立董事制度的指导意见的 规定和要求， 2003 年 5 月 28 日，公司 2002 年度股东大会增选刘爱莲女士为公 司第四届董事会独立董事。报告期内，郑植艺先生、徐康宁先生和刘爱莲女士三 位独立董事勤勉尽职，积极参加董事会会议和股东大会会议，认真审议了公司各 期定期报告、修改公司章程 、投资组建子公司等事项，对公司的发展战略和 经营管理发表了专业性意见，对完善公司法人治理结构、防范和控制风险，形成 科学严谨的决策体系，更好地维护全体股东利益起到重要的作用。 （三）公司与控股股东之间“五分开”情况 公司与控股股东之间在业务、人员、资产、机构、财务五方面做到了“五分 开” ，公司具有独
2、立完整的业务及自主经营能力。公司的业务完全独立于控股股 东，不存在同业竞争；公司在劳动、人事、工资管理等方面独立，公司总经理、 副总经理、财务负责人等高级管理人员均在本公司领取报酬，未在控股股东单位 13 任职和领取薪酬；公司拥有独立的生产系统、辅助生产系统和配套设施，工业产 权、 商标、 非专利技术等无形资产均为公司拥有， 公司独立拥有采购和销售系统； 公司的董事会、监事会及其他内部机构完全独立运行，不受控股股东及其职能部 门的制约；公司设有独立的财务部门，配有独立的财务人员，并建有独立核算体 系和财务管理制度，公司在银行开设独立账户。 （四）公司对高级管理人员的考评及激励机制情况 公司对总
3、经理及其他高级管理人员实行风险责任和绩效利益相结合的考核 激励机制， 其实施程序包括： 研究制定年度考核目标 （包括利润、 净资产收益率、 工业增加值、工业总产值、销售收入、产销率、新品产值率、新品开发数、申请 专利数量、开发费占销售收入比重、市以上技术中心数目、协议利用外资金额、 实际利用外资金额、出口创汇、两项资金占用、技术工人持证率等多项指标） ； 签订年度经济目标责任考核书；职工代表大会民主评议；公司董事会全面考核； 奖惩兑现。公司将按照上市公司治理准则的要求，完善董事会薪酬与考核委 员会的运作机制， 建立规范的业绩考核制度， 保证整个报酬决定过程公正、 有效， 提高风险性的可变报酬比
4、重，形成合理的公司董事与高级管理人员报酬结构。 六、股东大会情况简介 六、股东大会情况简介 报告期内公司召开了 2002 年度股东大会和 2003 年第一次临时股东大会。 （一）2002 年 5 月 28 日，公司召开了 2002 年度股东大会，会议无否决和修改 提案的情况，也无新提案提交表决。大会审议并通过了下列事项： 1、2002 年度董事会工作报告 2、2002 年度监事会工作报告 3、2002 年度财务决算和 2003 年度财务预算报告 4、2002 年度报告及其摘要 5、2002 年度利润分配预案 6、关于续聘南京永华会计师事务所的议案 7、关于调整公司董事的议案 14 同意谢国庆先
5、生辞去公司董事，增补刘爱莲女士为公司独立董事。 8、关于修改公司章程部分条款的议案 公司 2002 年度股东大会的决议刊登于 2002 年 5 月 29 日上海证券报 。 （二）2003 年 7 月 30 日，公司召开 2003 年第一次临时股东大会，会议无否决 和修改提案的情况，也无新提案提交表决。大会审议并通过了下列事项： 1、关于合资组建南京法泊耳纺织有限公司的议案 2、关于修改公司章程部分条款的议案 公司 2003 年第一次临时股东大会的决议刊登于 2003 年 7 月 31 日上海证 券报 。 七、董事会报告 七、董事会报告 （一）报告期内公司经营情况的讨论与分析 报告期公司生产经营
6、呈现了快速大发展的局面： 公司主营业务收入延续了连 年增长的态势，一举突破 6 亿元，直逼 7 亿元；公司净利润摆脱了近几年一直徘 徊于 3000 多万元的状况，突破了 6500 万元，与上年相比增长了 98%。公司近五 年主营业务收入和净利润数据如下图所示： 近五年主营业务收入图表： （金额单位：人民币元） 6 亿 4 亿 2 亿 1999 年 2000 年 2001 年 2002 年 2003 年 15 近五年净利润图表： （金额单位：人民币元） 6000 万 3000 万 1999 年 2000 年 2001 年 2002 年 2003 年 总体分析，效益增长的主要因素包括： 1、公司上
7、年度投资组建的控股子公司南京维卡纤维有限公司报告期内实现 主营业务收入 25938.19 万元、主营业务利润 4338.41 万元，扩大了生产规模和 收入来源，进一步发挥了公司管理协同效应，节约了管理成本和人力成本。 2、公司主要产品粘胶长丝销售价格稳中有升，与上年度相比，粘胶长丝销 售价格上涨了 6%，提高了产品销售利润率。 2004 年度公司将加快控股子公司南京法伯耳纺织有限公司投资组建工作， 全力推进后续的购地、基建工作，力争 2005 年一季度一期工程（1 万吨差别化 粘胶长丝）竣工投产。同时，为了适应公司下一步生产规模的扩大，公司将对控 股子公司江苏金羚纸业公司实施扩产，在其原有基础
8、上通过技改和加大投入，使 原有的 2 万吨/年浆粕生产能力扩展为 6 万吨/年，一期扩产方案为 1 万吨，争取 2004 年 9 月达产 3 万吨/年。这两项工程竣工投产后必将对公司利润增长提供强 劲的支撑。 （二）报告期内公司的经营情况 1、公司主营业务的范围及其经营状况 （1）主营业务分行业或产品情况表 16 金额单位：元 分行业或 分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率 (%) 主营业务 收入比上 年增减 （） 主营业务 成本比上 年增减 （） 毛利率比 上年增减 （） 粘胶长丝 305,708,813.00 226,223,339.4726.00 5.48 -1.07 4.9 粘胶
9、短丝 259,381,878.82 208,136,961.3719.76 - - - 纺织品 86,351,252.35 82,805,186.75 4.11 -6.43 -3.86 -2.56 （2）主营业务分地区情况表 金额单位：元 地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减（） 国外市场 95,278,312.44 -65.15 国内市场 591,583,307.79 384.43 （3）主营业务结构及盈利能力的重大变化 报告期内公司控股子公司南京维卡纤维有限公司投产， 生产的粘胶短丝产品 质量稳定，产销率达到了 100%，实现主营业务收入 25938.19 万元，占公司主营 业务收入
10、的 38%；实现主营业务利润 4338.41 万元，占公司主营业务利润的 30%， 扩大了公司的主营业务,提高了公司的盈利能力和竞争力，成为公司利润的重要 组成部分。 2、公司控股子公司的经营情况及业绩 （1）南京中京达（集团）有限公司系本公司控股子公司，注册资本 10000 万 元人民币，公司持有其 90%的股权。该公司以高档纱线、丝织、色织和合纤织造 为主业，并控股南京工农兵纺织（集团）股份有限公司，形成从染纱直至服装生 产的一体化经营，同时投资南京达来房地产开发公司。本年度该公司实现净利润 -47.83 万元，年末资产总额24521.71万元。 （2）江苏金羚纸业有限公司成立于 2002
11、 年 9 月 13 日，注册资本 2400 万元人 民币， 公司持有其 90%的股权。 该公司主要经营浆粕的生产销售和相关技术开发、 咨询服务以及棉短绒销售。本年度该公司实现净利润-141.99 万元，年末资产总 17 额6559.72万元。 （3） 南京维卡纤维有限公司成立于 2002 年 10 月 15 日， 注册资本 800 万美元， 公司持有其 65%的股权。该公司主要生产和销售差别化粘胶短纤维。本年度该公 司实现净利润 3797.33 万元，年末资产总额10827.16万元。 3、主要供应商、客户情况 公司前 5 名供应商合计采购金额为 7211.62 万元，占本年度采购总额的 13
12、.35%。公司前 5 名客户销售金额合计为 20435.67 万元，占本年度销售总额的 29.75%。 4、在经营中出现的问题与困难及解决方案 2003 年在公司全体员工的努力下，公司生产经营取得了突出的业绩，但公 司快速发展过程中还存在一定的问题和不足，还不能适应激烈的市场竞争的要 求。针对本年度经营中存在的问题，公司不断探索行之有效的解决措施： （）公司针对现行考核激励机制方面存在的不足，积极尝试推行新的考核 激励措施。首先，在以往“末位淘汰”的基础上，实行“首位奖励、末位考评、 过失淘汰”的考核办法，把末位考评工作进一步推向深入，使其更具客观性和可 操作性，进一步推动了各单位完善基础管理
13、考核体系，以推动考核工作的日常化 和制度化。其次，针对职能部室工作复杂多样、弹性大、不确定和难以量化的特 点，对职能部室试行责任风险考核。确定了五项责任，对其工作的广度、深度都 提出了新的要求， 在考核上实行两个否决， 即评议末位和职责疏漏效应损失否决。 此外，为了构建与市场竞争相适应的、兼具一定竞争力的薪酬分配机制，我们作 了大量的前期调研工作，本着向技术强、贡献大倾斜的分配原则，进行了积极的 探索。 （）随着公司发展速度的加快，人力资源在数量、质量和结构上的诸多不 足越发显现出来，特别是作为核心力量的干部和人才队伍，其建设和开发工作已 迫在眉睫。着眼企业的长远发展，公司积极开展了干部和人才
14、队伍建设工作：进 一步加强了对中层干部及后备力量的补充；加强了干部和人才队伍的素质建设； 并广纳人才，为企业的发展壮大注入新鲜活力；同时更加注重人才队伍的思想建 18 设工作。上述工作的开展，较好地壮大和稳定了企业的人才队伍。 （）近几年公司不断引进了新设备新技术，大大提高了工艺和设备的技术 含量。但与其不适应的是，不少职工包括管理和技术骨干在钻研技术、掌握技术 上还很不够，在生产上有时还存在一定的不讲科学、盲目从事的现象。公司严格 要求各生产单位针对本单位质量管理上的薄弱环节， 进一步完善各项质量管理制 度，同时强化职工的质量意识教育，把各项质量管理制度真正落到实处。 （三）公司投资情况 1
15、、报告期内公司无募集资金或以前募集资金的使用延续到报告期的情况。 2、非募集资金的投资、进度及收益情况： （1）计划投资 900 万美元组建南京法伯耳纺织有限公司，占合资公司注册资 本的 45%。合资公司经营范围包括：差别化粘胶长丝生产、技术开发和技术服务 及相关配套服务，销售自产产品。截止报告期末，母公司对该公司的预付的投资 款 1700 万元尚未验资，该公司尚未履行完成工商登记手续。 （2）长丝（二）加区改造工程于本报告期初开工建设，报告期内投入 1335.27 万元，该项工程已完成 90%。 （3）九号炉工程，报告期内投入 604.90 万元，累计投资 608.18 万元，该项 工程已完
16、成 15%。 （四）公司财务状况、经营成果分析 1、主营业务利润、净利润、现金及现金等价物净增加额同比增减变化： （单位：元） 项 目 本期数 上年同期数 增减比（%） 主营业务利润 142,720,185.20 72,852,707.26 95.90 净利润 65,341,421.84 33,015,721.47 97.91 现金及现金等价物 净增加额 -5,794,801.31 -59,218,948.18 90.21 其变动的主要原因： （1）主营业务利润本期比上年同期增加 95.90%，主要原因是主营产品粘胶长 19 丝价格回升以及公司控股子公司南京维卡纤维有限公司报告期内投产后生产的
17、 粘胶短丝市场畅销所致。 （2）净利润本期比上年同期增加 97.91%，主要原因是主营业务利润大幅增加 所致。 （3）现金及现金等价物净增加额本期比上年同期增加 5342 万元，主要由三部 分构成： 经营活动产生的现金流量净额同比减少 7541 万元， 主要原因是公司 “支 付的其他与经营活动有关的现金”同比增加了 117%所致；投资活动产生的现金 流量净额同比增加 12717 万元， 主要原因是公司固定资产投资和对外投资同比分 别下降了 5%和 78%以及公司处置了部分固定资产所致； 筹资活动产生的现金流量 净额比上年同期相比变化较小，仅增长 3.84%，主要原因是公司向银行借款的金 额及其
18、利息支出变化所致。 2、报告期末总资产、股东权益与年初数相比的变化： （单位：元） 项 目 年末数 年初数 增减比（%） 总资产 925,047,396.09 777,287,779.74 19.01 股东权益 567,878,815.57 502,703,815.52 12.96 其变动的主要原因： （1）总资产期末比期初增加 19.01%，主要原因是银行短期借款和未分配利润 增加所致。 （2）股东权益期末比期初增加 12.96%，主要原因是本期净利润增加所致。 （五）公司新年度的经营计划 新的一年里，我国粘胶纤维产能将有大幅度提升，市场竞争无疑将会更加激 烈。因此，必须进一步增强危机意识，
19、要抢抓机遇，加快发展，以超常规的精神 加速提升企业的竞争实力。 1、公司主营业务目标 主营业务收入 72100 万元 主营业务成本 54100 万元 期间费用 4200 万元 20 2、实现年度目标的主要措施 2004 年的基本工作思路是：以发展为主线实施跨区域跨跃式发展战略；以 降本为核心进一步提升综合效益；以管理为基础进一步提高产品质量；以技术为 先导进一步增强竞争实力。 （1）抢抓机遇加速实施跨区域跨跃式发展战略。 加快控股子公司南京法伯耳纺织有限公司投资组建工作， 全力推进后续的基 建工作，力争 2005 年一季度一期工程（1 万吨差别化粘胶长丝）竣工投产；对 控股子公司江苏金羚纸业有
20、限公司实施扩产， 在其原有基础上通过技改和加大投 入， 使原有的 2 万吨/年浆粕生产能力扩展为 6 万吨/年， 一期扩产方案为 1 万吨， 争取 2004 年 9 月达产 3 万吨/年；此外，还计划通过收购或控股国外木浆生产企 业，实现原料自给，从根本上解决制约公司发展的原料“瓶颈”问题。 （2）积极实施内部技改，加大新品研发力度，不断提升企业的竞争实力。 抓紧做好完善长 II 车间技改工程的相关工作，以工程质量为前提，力争保 质保量按期完工，同时要做好开车前的各项生产准备工作；认真做好湿法脱硫和 废气燃烧两项废气装置的调试工作，使两套装置尽快投入正常运行；积极发挥按 照“442”模式组建的
21、南京金明化纤技术开发公司的优势，以化纤技术进步，产 业升级、优化产品结构为重点，围绕产品、市场和发展，大力开发有色丝、功能 性纤维等适应市场需求的高附加值粘胶纤维新品种， 并对竹炭纤维和海藻钠纤维 进行研究，在条件具备时进行开发。 （3）不断深化企业内部改革，进一步激活内部运行机制。 围绕公司全年的整体目标，制订出 2004 年度经济责任承包考核方案，并对 原经济责任承包考核方案中的不足之处予以修正和完善， 进一步发挥经济责任承 包考核体系的激励与制约作用，确保公司整体目标的实现；积极探索对职能部门 管理的新思路，完善公司各部门内部管理考核体系，积极推行全员绩效考核，尽 快完善各类人员绩效考核
22、的实施办法；我们要进一步贯彻重技术、重贡献的基本 原则，建立与公司现有管理体制和激烈的市场竞争相适应的、兼具一定竞争力的 薪金分配机制；进一步加大对员工的培训及再教育力度，着力提高员工的业务水 平，尽快培养出一批事业心强，业务能力高的技术业务骨干，并结合公司发展的 需要，加大人才的引进力度，以点 男 49 2001.08-2004.08*0 0 凌卫国 总经理 男 33 2004.04-2004.08*0 0 孙建国 董事 男 50 2001.08-2004.08*0 0 蔡 渊 董事 男 35 2003.12-2004.08*0 0 雍月坤 董事 女 54 2001.08-2004.080
23、0 施建军 独立董事 男 48 2003.12-2004.080 0 茅 宁 独立董事 男 48 2003.12-2004.080 0 李 坚 监事会主席 男 46 2003.12-2004.080 0 葛杰华 监事 男 53 2001.08-2004.080 0 黄昌明 监事 男 56 2001.08-2004.082880 2880 钱汉清 党委书记 男 59 8640 8640 陈志平 董秘 男 53 2002.05-2004.080 0 王建华 常务副总经理 男 41 2004.04-2004.080 0 丁锦宏 副总经理 兼总工程师 男 40 2004.04-2004.080 0 朱
24、勇泉 副总经理 男 38 2004.04-2004.080 0 庄秀文 总会计师 女 63 2002.08-2004.080 0 9 年度报酬总额 约 64.2333 万元 金额最高的前三名董事的报酬总额 不适用 金额最高的前三名高级管理人员的报酬总额约 21.40 万元 独立董事津贴 不适用 独立董事其他待遇 不适用 不在公司领取报酬、津贴的董事、监事姓名严介和、钱建中、孙建国、雍月坤、葛杰华 报酬区间 人数 68 万元 6 人 35 万元 5 人 3、聘任或解聘 、2003 年 11 月 11 日，公司四届监事会 2003 年第 6 次会议决议：同意监 事会人数由原五人调整为三人；同意褚淑
25、云女士、戴沪生先生、刘新生先生辞去 公司监事的请求，并增补李坚先生为公司监事人选。 、2003 年 11 月 11 日，公司四届董事会 2003 年第 6 次会议决议：聘任褚 淑云女士担任公司副总经理职务。 、2003 年 11 月 17 日，公司四届董事会 2003 年第 7 次会议决议：同意董 事会人数由原九人调整为七人；同意张宗平先生、张晓东先生、沈培熊先生、钱 汉清先生、孙金林先生、杜晓庆先生辞去公司董事的请求，并增补严介和先生、 蔡渊先生为公司董事人选， 同时提名施建军先生、 茅宁先生为公司独立董事候选 人。 、2003 年 12 月 8 日，公司 2003 年第 1 次临时股东大会
26、决议：同意董事 会人数由原九人调整为七人；同意董事张宗平先生、张晓东先生、沈培熊先生、 钱汉清先生、 孙金林先生、 杜晓庆先生辞去董事职务的请求， 并增补严介和先生、 蔡渊先生为公司董事，增补施建军先生、茅宁先生为公司独立董事。 至此，第四届董事会调整为由严介和先生、钱建中先生、蔡渊先生、孙建国 先生、雍月坤女士、施建军先生、茅宁先生等七人组成。 同意监事会人数由原五人调整为三人；同意褚淑云女士、戴沪生先生、刘新 生先生辞去公司监事的请求，并增补李坚先生为公司监事。 至此，第四届监事会调整为由李坚先生、葛杰华先生、黄昌明先生等三人组 成。 、 2003 年 12 月 8 日， 公司四届董事会
27、2003 年第 8 次会议选举严介和先生 担任公司第四届董事会新一任董事长， 选举钱建中先生担任公司第四届董事会新 一任副董事长。 、 2003 年 12 月 8 日， 公司四届监事会 2003 年第 7 次会议推举李坚先生担 任公司第四届监事会主席。 、2004 年 1 月 16 日，公司四届董事会 2004 年第 1 次会议决议：同意蔡渊 先生辞去公司总经理职务的请求， 并同意聘任孙建国先生为公司总经理， 聘任冯 健先生为公司副总经理。 2004 年 4 月 11 日， 公司四届董事会 2004 年第 3 次会议决议： 同意孙建国 先生辞去公司总经理职务的请求， 同意聘任凌卫国先生担任公司
28、总经理职务； 同 意冯健先生、凌卫国先生、施进宇先生、褚淑云女士辞去公司副总经理职务的请 求， 同意聘任王建华先生担任公司常务副总经理职务， 同意聘任丁锦宏先生担任 公司副总经理兼总工程师职务，同意聘任朱勇泉先生担任公司副总经理职务。 (二)公司员工的数量、专业构成、教育程度及退休职工人数情况 10 报告期末，公司共有在册职工 3,352 人（在岗人员 2,625 人） ，其中生产人 员 1755 人，销售人员 62 人，技术人员 220 人，财务人员 45 人，行政人员 89 人。员工中具有大专以上学历的达 7%。公司现无需承担已离退休职工费用。 五、公司治理结构 （一）公司治理情况 公司自
29、成立以来， 按照中国证监会有关法律法规的要求， 不断建立健全符合 现代企业制度的公司基本制度，规范公司的组织和行为，建立各司其职、合负其 责、相互制衡的公司运行机制，完善法人冶理结构。 公司制定了 公司章程 、 董事会议事规则 、 监事会议事规则 、 公司内 部控制制度 、 公司信息披露指引和股东大会议事规则 。公司正按照中国 证监会和国家经贸委于 2002 年 1 月 7 日发布的上市公司治理准则规范性文 件的要求逐步进行规范和完善。 （1）关于股东与股东大会：公司能够按照股东大会规范意见的要求召集、 召开股东大会， 尽可能选择能让更多股东参加会议的地点召开股东大会， 并留有 充分的时间，
30、解答股东的提问和质询， 听取股东建议， 按照 股东大会议事规则 的要求审议通过各种提案、议案和决议，及时、准确、全面地披露股东大会的相 关信息。 （2）关于第一大股东与上市公司的关系：公司已经严格按照五分开原则, 在人员、资产、机构、业务、财务等方面，与第一大股东建立了独立的运作体系， 公司董事会、 监事会、 经理层及其它内部经营机构基本上能按照各自的职责独立 运作。 （3）关于董事与董事会：公司董事的选举、产生和聘用是按照公司法 、 公司章程的规定进行的，全部董事的任职资格符合法律、法规的要求，公司 将根据上市公司治理准则的要求，在董事选举中准备推行累计投票制度。 公司董事会的组建及构成，符
31、合有关法律、法规的要求，建立了董事会议 事规则并按照公司法 、 公司章程等相关法律、法规的规定行使职权，董 事会实行董事个人负责的集体决策制。 （4）关于独立董事：2003 年 12 月 8 日，公司 2003 年第 1 次临时股东大会 增补施建军先生、茅宁先生为公司独立董事。自任职以来，他们认真参加了公司 董事会议，对公司的关联交易、定期报告等重大事项发表了专业性意见，对董事 会科学决策和公司的健康发展起到了积极作用。 （5）关于监事和监事会：公司监事能够本着对全体股东负责的原则行使监 督职能，对公司运作及董事、经理、其它高级管理人员履行职责的合法性进行监 督。 监事会的组建与构成符合法律法
32、规的规定，建立了监事会议事规则 。 （6） 关于绩效评价与激励约束机制： 公司正积极着手建立公正、 透明的董事、 监事和经理人员的绩效评价标准与激励约束机制；经理人员的聘任公开、透明， 符合法律法规的规定。 （7）关于利益相关者：公司能够尊重银行和其它债权人、职工等利益相关的 合法权益，能够与利益相关者积极合作，共同推进公司持续健康的发展，同时重 视公司所在地的环境保护、公益事业等问题，尽公司应承担的社会责任。 （8）关于信息披露与透明度：公司能按照有关法律、法规的要求在中国证监 会指定的报刊上披露信息， 使全体股东享有平等获得公司信息的权利和机会， 热 11 情接待股东的来访咨询， 当公司股
33、东权益发生变化及公司产生其它应披露的信息 时，公司将按照法律、法规的要求，及时履行信息披露义务。 （二）高级管理人员的考评及激励机制 为建立和完善公司高级管理人员的激励和约束机制， 充分调动高级管理人员 的积极性和创造性，增强企业管理核心的凝聚力，经公司第四届董事会 2001 年 第 2 次会议审议通过，从 2001 年 8 月份始，在收入方面，公司对高级管理人员 试行年薪制。2003 年 12 月 8 日，公司四届董事会 2003 年第 8 次会议再次审议 通过了年薪制方案，注重年薪水平与企业规模和经营业绩挂钩。 六、股东大会情况简介 报告期内，公司共召开两次股东大会，具体情况如下： 1、2
34、003 年 8 月 15 日， 上海证券报 、 中国证券报和证券时报刊登 了公司第四届董事会 2003 年第 3 次会议关于 2003 年 9 月 20 日召开 2002 年年度 股东大会的决议公告。2003 年 9 月 20 日，公司 2002 年度股东大会如期召开。 出席股东大会的股东及授权代表 7 名，代表有效表决股份 116,192,204 股，占总 股本的 48.73%。经大会审议表决，通过了“公司 2002 年度董事会工作报告” 、 “公司 2002 年度监事会工作报告” 、 “公司 2002 年度财务决算报告” 、 “公司 2002 年度利润分配方案” 、 “2003 年度聘用会
35、计师事务所的提案” 、 “2002 年度拟 计提的各项资产减值准备及专项坏帐核销报告” 等决议。 此股东大会决议公告刊 登于 2003 年 9 月 23 日的上海证券报 、 中国证券报和证券时报 。 2、2003 年 11 月 6 日， 上海证券报 、 中国证券报和证券时报刊登 了公司第四届董事会 2003 年第 5 次会表人王军平先生。主营业务范围为：技术开发、技术咨询、技术培训、 技术服务、信息咨询（不含中介服务） ；销售纸张、纸制品、机械电器 设备、化工产品（不含化学危险品） 、仪器仪表、土产品；造纸工程招 标代理。2003 年度实现主营业务收入 3023 万元， 实现净利润- 16.9
36、7 万 元。 宁夏美利纸业股份有限公司 2003 年年度报告 13 （三）主要供应商、客户情况： 本公司向前五名供应商合计的采购金额占年度采购总额的比例为 40.12%。 本公司向前五名客户销售额合计金额占公司销售总额的比例为 13.94%。 （四）在经营中出现的问题与困难及解决方案 2003 年国内纸业市场发展很快，公司生产规模不断扩大，但是， 公司也遇到了一些问题和困难，一是市场竞争加剧，国内文化纸企业 规模不断扩大，外资投入增加，且项目规模大、起点高、地理区位优 越，导致市场竞争日趋激烈。二是部分原材料价格上涨，产品价格上 涨幅度赶不上产品成本上涨幅度。 针对以上问题和困难，公司主要采取
37、一下措施和方案： （1）尽快实施完毕公司配股，尽快完成配股承诺项目的建设，使 之尽早投产，发挥效益，进一步扩大公司生产规模，提高公司的经济 效益。 （2）进一步完善公司原材料的供应机制，进一步扩大招标采购的 原材料范围，对公司麦草供应方式进一步改革完善，从源头上采取措 施，降低成本，减少因产品价格上涨幅度赶不上产品成本上涨幅度带 来的负面影响。 （3）深入开展“质量年、服务年”活动，使公司的管理水平走上 一个新台阶。 （4）在目前本公司林纸一体化工程已取得一定成绩的基础上，坚 定不移的加快林纸一体化工程的实施。 （5）尽快组建深圳市美利纸业有限公司，建立走向国际市场的桥 头堡，进而大力开拓国际
38、市场。 （6）进一步加大新产品的开发力度，以市场为导向，顺应市场需 求，大力开发适销对路的产品，提高公司的经济效益。 （7） 进一步寻找合适上下游企业， 进行重组， 完善公司的产业链， 为公司的可持续发展创造一个良好的环境。 （五）公司无公开披露过本年度盈利预测。 二、 报告期内公司的投资情况 报告期内公司投资额比上年的增减变动数为 1050 万元， 增幅为 100%， 公司利用自有资金 1050 万元购买银川市商业银行 2002 年度增 资扩股中的 700 万股. (一）在报告期内无募集资金或报告期之前募集资金的使用延续 到报告期内的情况。 （二）对报告期内非募集资金投资的重大项目情况介绍如
39、下： 宁夏美利纸业股份有限公司 2003 年年度报告 14 项目名称 项目金额 项目进度 项目收益情况 3 万吨铜板纸项目 4945 万元 69.38 无 碱回收 17730 万元 基本完工 无 2.6 万吨高档书写 纸项目 5950 万元 83.67 无 废水综合处理林 基地灌溉工程 2888 万元 95.3 无 20 万亩速生林基 地 21250 万元 33.08 无 6.8 万吨杨木化机 浆工程 15110 万元 13.60 无 三、 报告期内公司财务状况分析： 项目 金额（元） 增减（%） 2003 年 12 月 31 日 2002 年 12 月 31 日 总资产 2,382,520,
40、645.37 1,930,981,177.26 23.38 股东权益 665,645,089.93 619,482,016.19 7.45 主营业务利润 114,456,781.41 77,119,226.45 48.42 净利润 46,046,246.84 43,270,738.80 6.41 现金及现金 等价物净增加额 137,700,007.03 - 31,025,419.24 1、报告期内公司总资产 238252 万元，较上年末总资产 193098 万 元增 23.38%，主要原因是生产规模扩大所致。 2、报告期内公司股东权益 66565 万元，较上年末股东权益 61948 万元增 7
41、.45%，主要原因是本年利润增加所致。 3、报告期内公司主营业务利润 11446万元，较上年末主营业务利 润 7712 万元增 48.42%，主要原因是销售收入增长所致。 4、报告期内公司净利润 4605 万元， 较上年末净利润 4327 万元增 6.41%，主要原因是销售收入增长所致。 5、报告期内公司现金及现金等价物净增加额为 13770 万元，上年 度为- 3102 万元， 主要原因是销售收入增加及银行承兑汇票保证金增加 所致。 会计政策变更情况 根据财政部财会（2003）12 号文件关于印发企业会计准则 资产负债表日后事项的通知的规定，本公司自 2003 年 7 月 1 日 起变更现金
42、股利会计政策，将原在资产负债表日后至财务报告批准报 出日之间由董事会或类似机构所制定利润分配方案中分配的现金股利 （或分配给投资者的利润）从所有者权益中调入应付股利改为现金股 利在资产负债表所有者权益中单独列示。 对于形成的股权投资差额，原会计政策为：合同规定了投资期限 宁夏美利纸业股份有限公司 2003 年年度报告 15 的，在投资期限内平均摊销股权投资差额；若没有约定投资期限，则 将股权投资差额的借方发生数在不超过 10 年的期限内平均摊销， 股权 投资差额的贷方发生额在不少于 10 年的期限内平均摊销。 新的会计政 策规定：对于形成的股权投资差额，长期股权投资初始投资成本小于 应享有被投
43、资单位所有者权益份额的差额作为资本公积， 不分期摊销。 长期股权投资的初始投资成本大于应享有被投资单位所有者权益份额 之间的差额按如下期限摊销：合同规定了投资期限的，在投资期限内 平均摊销； 若没有约定投资期限， 则在不超过 10 年的期限内平均摊销。 会计政策的变更对本期报告没有影响。 四、 五联联合会计师事务所有限公司为本公司财务报告出具了标 准无保留意见的审计报告。 五、 公司董事会日常工作情况： （一）报告期内本公司董事会共召开五次董事会。 1、 本公司第二届董事会第十二次会议于 2003 年 3 月 11萡日在公 司会议室召开，会议审议并通过了如下事项： （1）公司 2002 年度报告及 2002 年度报告摘要。 （2）公司 2002 年董事会工作报告。 （3）公司 2002 年总经理工作报告。 （4）公司 2002 年财务报告。 （5） 公司 2002 年度利润及
