1、财务管理基础培训 2002.05.10青岛啤酒 思腾思特管理咨询（中国）公司 Stern Stewart &Co. All rights reserved. No part of this presentation may be reproduced or transmitted in any form or by any means, electronic or mechanical, including photocopying, recording, or any information storage and retrieval system, without the written
2、permission of Stern Stewart & Co. 版权所有。 没有思腾思特管理咨询公司的书面允许， 任何公司和个人不得以任何形式翻录、复制、传播、本讲义中的内容。 EVA is a registered trademark of Stern Stewart & Co. EVA 是思腾思特管理咨询公司的注册商标。 今 日 议 程 财务部门角色和功能定位 EVA计算和分析 EVA定义和计算 青啤的EVA结果及国际基准比较 并购与投资管理 项目评估 分析方法 整合管理 今 日 议 程 财务部门角色和功能定位 EVA计算和分析 EVA定义和计算 青啤的EVA结果及国际基准比较 并购与
3、投资管理 项目评估 分析方法 整合管理 企业财务管理的各方面 数据收集和汇报考评、监控、决策支持 通过财务运作 创造价值 记帐、会计、 现金管理工作 融资，价值评估，资产 重组，投资组合管理， 投资者关系等 业绩考核，风险控 制，预算，财务分 析 基本财务功能 提供基本财务数据 满足税务、信息披 露基本需要 高级财务功能 跟踪、评估经营业绩 发现问题，规避风险 经营、资本预算，辅 助资源配置 获取低成本资金，同时 保障财务灵活度 协助战略决策和实施 （如兼购、资产剥离） 优化业务组合（如多元 化经营） 建立、维护企业在投资 界形象 财务工 作种类 目的 财务管理工作中的挑战 数据收集和汇报考评
4、、监控、决策支持 通过财务运作 创造价值 财务系统不健全 财务结果未受到 重视 知识、技能缺乏 财务运作未被视为创造 价值的途径 负责经营的业务经 理不具备必要的财 务知识 财务经理被业务人 员视为“敌人”而非 合作伙伴 投资者信息要求无 法满足 潜在财务风险 财务部门与业务部门 之间沟通欠佳 财务管理者未能真正 有效参与考评监控和 决策支持 低效的资本使用效率 大量价值未得释放 问题 结果 企业如何解决面临的财务挑战 数据收集和汇报 考评、监控、决策支持 通过财务运作 创造价值 健全信息收集和汇编系统 采纳严格的会计标准 将主要的经营数据向管理人员广泛交流 建立管理信息系统，及时跟踪汇报相关
5、信息 企业如何解决面临的财务挑战 数据收集和汇报 考评、监控、决策支持 通过财务运作 创造价值 加强业务部门和财务部门的定期沟通、相互培训 设计关键的财务考核指标 针对各业务模块 针对各业务部门 将财务指标与企业战略和价值创造相挂钩 财务部门协助资源配置决策 产品/客户盈利分析 项目回报率分析 制定经营、资本预算和业务计划 企业如何解决面临的财务挑战 数据收集和汇报 考评、监控、决策支持 通过财务运作 创造价值 财务部门积极参与业务组合管理 兼并收购 价值评估 优化资本结构 低成本融资 财务灵活度 租赁 VS 购置战略 分析论证资产重组机会 外包、资产剥离 加强财务人员的培训，引进资本运作的专
6、业人员 企业还应重新架构财务职能 数据收集和汇报 考评、监控、决策支持 通过财务运作 创造价值 会计部 首席财务官 CFO 财务分析部 财务战略部 （资产运作部） 从记帐工作 . . . 从低效率 . . . . . . 到决策支持 . . . 到高效率 交易业务处理 目前的情况举例 世界级 降低成本 角色转变 流程重组 增值服务 集成的信息系统 9% 9% 16% 66% 22% 从销售收入的2% 3%. . . . 到销售收入的1% 报表编制 管理控制 决策 支持 经营上的辅助决策者 10% 18% 50% 新的财务模型 决策 支持 报表编制 管理控制 交易业务处理 今 日 议 程 财务部
7、门角色和功能定位 EVA计算和分析 EVA定义和计算 青啤的EVA结果及国际基准比较 并购与投资管理 项目评估 分析方法 整合管理 什么是EVA（经济增加值） 概念 EVA （经济增加值）即经营产生的 经济利润，是在减除资本占用费用后 企业经营所产生的剩余价值； EVA同时揭示企业经营效率和资本使 用效率； 经济增加值可以通过对会计报表进行 合理的调整和计算得到，它基于会计 数据，但打破了会计制度存在的多种 弊端和不足，能准确揭露企业经营的 经济效益 EVA价值管理包括了损益表管理和资 产负债表管理两方面 目的和应用 分析企业（包括整体、业务部 门、产品、客户各层次）的真 实经济效益 指导企业
8、资源（资金、人才） 的配置 做为财务决策的核心，用以分 析投资、并购、资产重组的价 值评估 设置有效的激励机制 财务、管理知识培训 EVA计算简化示意图 销售收入 1，000 生产成本 500 销售/管理费用 200 调整 +100 营运所得税 100 NOPAT（税后净营业利润） 300 调整后资本 1500 资本成本率 15% 资本使用成本 225 75 = +/ x = 损益表科目损益表科目资产负债表科目资产负债表科目 EVA = NOPAT（税后净营业利润） 资本使 用成本 NOPAT的计算（对损益表的调整） 会计净利润会计净利润EVAEVA的的NOPATNOPAT 销售收入 - 销售
9、 折扣 - 营业税金及附加 - 销售 成本 + 其他业务收入 - 存货跌价准备增加 - 管理 费用 - 销售 费用 - 财务 费用 + 投资收 益 + 营业外收入/支出 + 补贴收 入 - 所 得税 - 少数股东权益 销售收入 - 销售折扣 - 营业税金 及附加 - 销售成本 + 其他业 务收入 + 会计准 备增加 - 管理费用 - 销售费用 - 财务费用中与营运有关的 - 其他长期负债隐含利息 + 投资收益 -EVA 税 资本计算： 看待资本的两个角度 股东权益 （股东） 净流动资产 = 债务 （债权人） 资本的来源 有形固定资产 资本的使用 其它资产 （如商誉等） 股东收益 （股东） 净营
10、运资产 资本的计算（融资的角度） 资产负债表中的资本资产负债表中的资本计算计算EVAEVA的资本的资本 短期借款 一年内到期长期借款 无息短期负债 长期负债合计 少数股东权益 股东权益 短期借款 一年内到期长期借款 长期负债合计 少数股东权益 股东权益 - 累积税后营业外收支 - 累积税后补贴收 入 + 会 计准备 - 盈余现金 注：从营运的角度来看，EVA资本的计算如下： 资本 = 流动资产-无息流动负债+固定资产净值+长期投资+其他长期资产-盈余现金+ 当年会计准备增加额+累计税后营业外收支/补贴收入 资本成本计算 债务 股权 加权资本成本 （即期望资本回报率） （WACC) 资本 税后债
11、务成本 股权成本 债务成本计算 公司举债时付出的利息成本，即为债务成本 在计算公司所得税时，利息应从经营利润中扣出，即利息成本是免税的，因 此公司的税后债务成本，低于利息率 如如 一企业举债利息为6%，其所得税率为33% 则实际债务成本为： 税前债务成本 6% （1-税率33%）67% 税后（实际）债务成本 4% 青岛啤酒债权资本成本率的计算 1997 1998 1999 20002001 债权成本（税前）9.90% 7.20% 6.03% 6.03% 6.03% 债务比例 21.24% 25.27% 24.17% 30.34% 33.57% 目前采用方法：债务成本采取3-5年中长期贷款基准利
12、率 其它推荐使用方法：3-5年中长期贷款基准利率下调一定幅度（下调原 因：青岛啤酒的贷款信誉好于同行业企业，实际贷款利率低于3-5年中 长期贷款基准利率约5%） 债务比例：债务资本总值与公司总市值（债务市值和权益资本市值的和 ）的比例 股权成本计算 股权成本是一项机会成本，等于投资者可以在其他类似风险投资中取得的回报率 “回报率”的定义是股息分红加股价变化值 “风险”指的是回报率的变化情况 一个企业的风险由三个因素构成：国家风险、行业风险、企业风险 股权成本计算资本资产定价模型（施救援，并及时通知活动控制中心联络急救中心，安排急救工作； 活动现场如遇到不可抗拒自然灾害，则现场应急出入口打开同时
13、现场工作人员配合保安引导现场客户疏散； 联系当地派出所，出动警力配合活动，一方面维持秩序，一方面及时调解突发矛盾事件。10、活动人员岗位安排工作区域工作人员工作准备工作职责总协调顾经理/活动整体协调及突发事件处理项目现场抽奖及礼品发放谢静安保人员2人1、抽奖箱、客户名单2、奖品、礼品负责礼品的发放及奖品的抽取舞台区郑小东1、活动流程表2、奖品及抽奖箱3、主持人串词、领导发言稿4、抽奖箱5、奖品1、舞台区域表演监控2、抽奖监控3、互动游戏的监控亨利工作人员谢静企划主持人礼仪小姐舞台催场人员安保人员4人寻宝区谢静1、 寻宝字牌摆放1、指定地点摆放字牌2、负责字牌不被人挪动安保人员4人红酒品尝区礼仪
14、小姐1、酒杯、桌布的准备2、桌子的摆放负责品酒区的进行和秩序维持安保人员2人11、活动准备工作细项序号具体事项负责人时间备注亨利房产1活动方案的确定顾经理3月1日2活动公司的确定顾经理3月1日3相关媒体的确定顾经理3月4日4活动报价的确定顾经理3月1日5活动奖品、礼品的确定顾经理3月1日6节目、主持人的确定顾经理3月4日前7领导发言稿确定顾经理3月4日前8活动现场包装及布置的监控顾经理3月7日9当地派出所联系亨利高层3月5日前10活动突发事件处理亨利高层3月8日莲花物业1活动当天安保人员安排（12名保安）袁经理3月8日前活动公司1活动报价/3月1日前2活动场地包装及制作/3月7日前3活动现场布
15、置/3月7日4演员及主持人的邀请/3月7日前5舞台表演/3月8日南京尚恩策略部1活动监控文总监3月1日2活动方案谢静2月23日3活动跟踪与执行谢静3月8日前企划部1领导发言稿曹经理2月28日2活动背景板、易拉宝、横幅文字、抽奖券、寻宝牌、购房抵用券、主持人串词、短信曹经理2月28日销售部1业主短信及电话回访秦专3月7日前2业主签到工作及项目礼品袋发放秦专3月8日3现场客户接待秦专3月8日12、活动费用预算。11傩傩手到此处排队候场，5人一组，等候比赛。选手赛前要求向评委做简单自我介绍。1、晋级选手到此处登记。1、淘汰选手直接由此处离开。2、 确认身份后领取自己参赛号码的好牌。2、比赛要求演唱一
16、段歌曲，可直接演唱高潮部分或是可以展示演唱技巧的部分，评委有权叫停。2、确认身份、联系方式.2、晋级选手登记后离开。3、准备演唱曲目。3、采用现场淘汰制，评委举牌，记分员在选手报名表做记号。3、咨询决赛地点、时间等相关事宜。工作人员1、核对选手手机号码。身份确认后给选手编号。1、以5人为一组，依次进入比赛场地。每轮比赛前统一收集报名表交记分员。1、每轮比赛后确认晋级选手身份、联系方式、引导阅读比赛须知，告之选手决赛地点、时间。保障淘汰选手有序离开2、发放编号随身贴，引导选手进入候场比赛区域。2、一组演唱完毕交决赛登记处。2、决赛歌曲时间限制为4分钟，提醒选手自行删减伴奏音乐。3、核对选手伴奏带
17、的形式，辅助选手标注清楚。3、评委评判后由记分员在报名表做标记，保留晋级选手报名表，交由决赛登记人员处。2、依次退还选手伴奏带。此处1人负责4、准备少量报名表以应对现场突发状况。此处3人负责此处2人负责此处3人负责，各有分工4、晋级决赛选手数量：30人（四）决赛阶段：（时间：5月31日）1、决赛场次：一场2、决赛地点：山东交通学院（市区校区）3、决赛流程：身份核实候场、比赛出口选手1、 决赛选手身份确认，标明伴奏带序列号、参赛编号。1、已领取编号选手到此处排队候场，5人一组，等候比赛。演唱完毕离开，场外等候比赛结果。2、 确认身份后领取自己参赛号码的贴纸。2、比赛要求跟伴奏完整演唱作品，时间限
18、制4分钟。 3、可以穿演出服比赛。3、评委评分不亮分。工作人员1、核对选手手机号码。身份确认后给选手编号。1、以5人为一组，依次进入比赛场地。比赛前收集报名表交记分员。保障比赛有序，选手比赛结束后到场外等候结果。2、发放编号随身贴，引导选手进入候场比赛区域。2、专人负责伴奏协调，按顺序交音响师伴奏。演唱完毕交出口工作人员。 此处2人负责3、核对选手伴奏带的形式，辅助选手标注清楚。3、选手演唱完毕，评委打分。记分员计算总分，排出选手名次。此处3人负责，各有分工此处4人负责 4、决赛评出优秀选手数量：10人 5、奖项设置： 动感好声音：（10名）获奖证书、奖杯，录制歌曲参加幸福放声唱大型歌会表演的
19、机会。 动感单项奖：（动感好声音10名内）动感形象奖、动感说唱奖、动感活力奖 。（五）活动后续：邀请获奖选手做客FM97.5山东广播娱乐调频晚安校园直播节目，并获得由幸福放声唱栏目提供，去专业录音室录制歌曲以及受邀参与幸福放声唱大型歌会表演的机会。10上台下以及各区域工作,保证高质量执行3. 深刻理解路演工作流程以及各区域岗位职能分工,根据现场实际情况及时做出调整4. 熟悉灯光、音像设备使用5. 具有较强沟通能力，及时与场地方各部门沟通协调保证活动正常开展6. 现场与王老吉对口推广人员保持密切沟通，及时解决活动中出现的问题 iii. 主持人：1. 年轻活泼2. 生活秀大场男女各1人;生活秀小场
20、1人,男女皆可3. 有2年以上舞台主持经验;4. 女性身高1.6以上,男性身高1.70米以上5. 容貌端庄,身材修长匀称;6. 充分掌握并理解舞台区活动、游戏流程以及产品特性,应用生动风趣的语言进行表达7. 具有较好的活动现场掌控能力,能及时调动现场观众气氛,促进活动现场互动效果8. 服从督导现场管理,与后台人员及其他区域人员良好配合 iv. 演员1. 形象健康可人2. 有丰富的路演舞台经验3. 所提供的节目符合品牌形象，并能充分愉悦消费者，达到聚众效果4. 服从主管管理，严格按要求进行表演h) 场地费用费用申请： 合作方当地主管凭加多宝当地驻地推广签字确认的场地名单和费用申请单向合作方总部申
21、请费用合作方支付费用： 合作方总部将场地费汇入各地主管账户；�年工作方案徐州人事行政办徐州人事行政办2008年度管理目标目标/指标目标/指标量化目标分解到执行层面结果目 标1、销售目标7.68亿元主管，人事助理，行政助理，人事行政文员2、招聘管理工人满足率95%；其他岗位满足率100%。主管，人事助理，行政助理，人事行政文员3、员工服务管理3.1、员工留用率职员留用率95% 工人留用率90%3.2、需求响应速度及员工投诉处理反馈率各科室提出的需求，1小时内反馈信息，24小时内提出解决措施。投诉处理反馈100%主管，人事助理，行政助理，人事行政文员4、培训管理4.1、受训：旺季（
22、3至9月）：公司层面：5小时/月.人，科室层面：8小时/月.人，工人层面：10小时/月.人；淡季（10至2月）：公司层面：10小时/月.人，科室层面：16小时/月.人，工人层面：20小时/月.人。4.2、主管/人事助理每月训练/辅导2小时以上。4.3、培训效果跟踪 外培转殖率100%（一周内转殖80%每季度进行一次培训效果检讨，结合工作实际分类抽样考核20%，公布考核结果。主管，人事助理，行政助理，人事行政文员4.4训练计划达成率85%主管5、行政后勤管理5.1、制度/流程的执行落地。每月抽查一个科室制度流程的执行情况；对制度/流程执行中的反馈意见进行整理，作为优化依据。主管，行政助理5.2、
23、人员管理每天对各科室出勤情况进行抽查。次月2日内网公布考勤，处理投诉。次月5日前，统计汇总上月考勤报财务核算工资。行政助理5.3、应急事件管理突发应急事件快速反应：10分钟内赶至现场，15分钟内拿出解决措施。每月召开应急小组会议1次主管5.4、饭堂管理 饭菜质量和服务满意度80%主管，行政助理5.5、宿舍及环境卫生管理及时安排新入职员工住宿，确保宿舍安全。对澡堂、绿化带及厂区、生活区环境卫生进行监管，并跟踪改善。行政助理5.6、车辆管理备案（车辆证照的年审年检、车辆保险、理赔、缴纳养路费、维修费用）。主管，行政助理5.7、治安管理：内盗或外窃责任案件为零，治安管理投诉3；无火灾发生。主管，保安
24、队长，保安副队长，保安员5.8、企业文化的推进：宣传栏更换2次/月；内网上发布学习文章2篇；学习文章发布覆盖率50%（如果完成2篇，覆盖率50%，增加篇数目标。）组织文娱活动1次/月人事助理5.9、每月对后勤服务质量做一次调查，满意率达到85%以上（每月抽查25人）；并根据分析报告进行跟踪持续改进。主管，人事助理，行政助理，人事行政文员6、员工关系管理6.1对关键岗位、试用期员工、离职员工进行沟通面谈，了解和协调处理员工工作生活的难题。做好“传帮带”。6.2工伤的及时办理：确保每月无遗漏、错办；离职人员及时办理退保，对突发工伤人员要及时送医院进行治疗，并跟踪结案。主管，人事助理7、消防安全管理
25、7.1现场消防、安全检查：每周进行一次消防、安全现场检查。7.2消防安全管理制度和安全培训：对消防安全管理制度进行优化；每月进行安全制度/操作培训1次7.3消防安全设施配置：消防安全设施配置率90%。主管，行政助理，保安队长，保安员过程指 标8、月度重点性工作完成率8.1每月质询会确定3项重点性工作完成率95%8.2每月三项重点性工作目标完成PK竞赛主管9、制度、流程优化每月每个部门（包括车间）完成制度/流程（包括操作规程）优化，并公布实施的制度/流程1个以上。主管，人事助理，行政助理，人事行政文员10、绩效管理10.1、每月调研一个科室，对绩效管理存在问题提出改进性建议，并上报主管领导及总公
26、司。10.2、绩效时效：每月10日前，完成绩效考核催报/审核/统计，并上交财务室。主管，人事助理11、文秘和档案管理11.1工人、职员一人一档，档案资料、证件齐全11.2其他文档及电子文档按类别建档，在需要使用、查阅时5分钟内提供。人事行政文员12、会议管理12.1、组织会议：按时召开各类会议，按时下发会议纪要。12.2、会议跟踪：按时跟踪会议任务，无遗漏。主管，人事行政文员13、突发事件快速反应和处理10分钟内赶至现场，15分钟内拿出解决措施。主管14、安全保卫14.1外来人员监控：有登记，无遗漏、无差错。14.2客户车辆信息录入：零差错。保安队长，保安副队长，保安员15、学习创新15.1每月提供创新案例或合理化建议三条以上，并被采纳1条以上,并对创新效果进行评估/共享/改进完善15.2创新评比
