1、 武汉四海一家传媒股份有限公司 武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书 公开转让说明书 （申报稿） 主办券商 主办券商 中信建投证券股份有限公司中信建投证券股份有限公司 二零一六年九月二零一六年九月 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-1 公司声明公司声明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述和重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。 全国中小企业股份转让系统有限责
2、任公司（以下简称“全国股份转让系统公司”）对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。 任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据证券法的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-2 重大事项提示重大事项提示 本节扼要披露特别提醒投资者注意的风险因素。 投资者应认真阅读公开转让说明书“第四节公司财务”之“十三、风险因素”的全部内容，充分了解本公司所披露的风险因素。 一、媒体资源可持续性获
3、取的风险一、媒体资源可持续性获取的风险 公司业务的发展需要不断获取优质的媒体资源， 才能对广告主提供广告发布业务，从而获取利润。同时公司未来发展的媒介代理业务对媒体资源的依赖性较高，一般与媒介方的合同存续期相对较短。虽然目前公司与各大媒体资源供应商合作关系融洽，但不排除因外部环境发生突变或重大事件而中断合作。如若公司在经营过程中无法持续稳定获取媒介资源代理权， 或购买媒介代理权的成本大幅度上升，均会对公司的经营和盈利产生一定的影响。 二、开拓新市场及新业务的风险二、开拓新市场及新业务的风险 公司主营业务是为客户提供机场、商圈、地铁、户外大牌等传统广告媒体整合传播方案和“智汇推”等互联网新型媒体
4、精准传播服务，未来公司发展战略是在做大做强户外广告业务的同时，发展互联网媒体业务，在业务板块方面，积极开拓北京、上海等地新渠道和新市场。新市场和新业务开拓对于客户资源获取、行业核心技术及媒体经验、 市场口碑等方面的要求可能导致公司面临经营计划无法顺利实现而影响公司正常经营的风险。 三、行业竞争面临加剧的风险三、行业竞争面临加剧的风险 国内户外广告行业有着极好的发展前景，但户外广告行业进入门槛相对较低，行业利润相对较高，吸引着更多的产业和资本进入这个行业，从而使得行业竞争面临加剧的风险。 四、毛利率波动风险四、毛利率波动风险 报告期内公司毛利率水平呈现一定的波动， 2016 年 1-5 月、 2
5、015 年度、 2014年度综合毛利率分别为 25.37%、38.55%、35.77%。最近一期公司机场媒体广告武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-3 和户外大牌广告毛利率下降幅度较大，主要为季节性因素影响。若未来公司收入增长和成本控制不能保持 2015 年水平，则公司毛利率水平和经营业绩将受到影响。 五、应收账款较大的风险五、应收账款较大的风险 截至 2016 年 05 月 31 日、2015 年 12 月 31 日和 2014 年 12 月 31 日，应收账款账面余额分别为 20,069,947.16 元、15,380,788.7
6、5 元和 10,298,250.89 元。报告期内应收账款余额较大，主要原因是公司近两年销售收入呈现稳步增长，客户规模逐步扩大，同时回款周期较长。虽然公司客户主要为大型企业，具有良好的信用和经营实力， 公司应收账款回款情况较好， 但随着公司业务规模的持续扩张，应收账款规模可能继续扩大，若市场环境出现恶化、客户经营状况出现波动，将对公司应收账款的回款产生不利影响。 六、人才流失的风险六、人才流失的风险 人才是广告传播行业的核心资源之一，随着行业的快速发展和竞争的加剧，行业对人才的需求将逐步增加，人力资源的竞争将不断加剧。如果公司在人才引进和培养方面落后于行业内其他公司， 公司将面临核心管理人员不
7、足甚至流失的风险。 七、营运资金紧张可能导致的经营风险七、营运资金紧张可能导致的经营风险 公司主营业务为客户提供机场、商圈、地铁、户外大牌等传统广告媒体整合传播方案和“智汇推”等互联网新型媒体精准传播服务。其中媒体采购的金额通常较大，且公司支付媒体采购款与实现媒体发布销售收入的时点通常间隔较长，因而需要占用较多的营运资金。随着业务规模的迅速扩大，经营成本和相关营运费用增加，且由于公司缺少可用于向银行抵押的不动产，债务融资渠道受限，可能导致公司营运资金紧张，出现经营性现金流不足的风险。 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-4 八、户外大
8、牌面临政策变动风险八、户外大牌面临政策变动风险 户外大牌业务的发展受国家和地区的政策影响较大。受构建文明城市，规范治理市容市貌等因素影响，现阶段政策变动较为频繁。公司在开展户外大牌业务的过程中办理了相关手续及获取得了相应资质和经营权利， 并与当地政府及相关部门沟通密切，按照指示及要求进行经营。但如若未来地方政府对户外媒体行业进行大范围政策变动和调节，进而影响到公司户外大牌资源的延续，将对公司该业务的可持续经营产生较大的不利影响。 九、对主要客户及供应商的依赖风险九、对主要客户及供应商的依赖风险 公司主要经营机场和市区的商圈、地铁等优势媒体网络，由于这些媒体位置的独特性和稀缺性，通常价格较高，因
9、而公司客户主要为集中在地产、汽车等行业的高端企业客户及其指定的广告代理商。同时，机场媒体、商圈媒体、地铁媒体是公司采购金额较大的媒体资源， 因而公司的供应商集中为北京首都机场广告有限公司湖北分公司、武汉凯明凯旋广告传媒有限公司等公司，报告期内公司对上述供应商存在一定的依赖。 十、新媒体迅速发展带来的替代性威胁十、新媒体迅速发展带来的替代性威胁 随着科技的发展，新媒体的诞生给户外广告行业带来了较大发展威胁。电子信息技术的不断发展促进了以互联网、移动设备、便携性设备等为代表的新媒体不断涌现，同时也出现了新的商业模式与细分市场。新媒体凭借其新鲜性、便捷性，能够获得更多客户的关注。在高吸引率的推动下，
10、新媒体发展较快，对户外广告媒体带来了替代性威胁。 十一、经营地域性风险十一、经营地域性风险 公司目前主要媒体资源供应集中于湖北武汉及周边地区， 如果未来该地区出现经济政策环境和相关企业发展不及预期等影响广告资源的情况， 则将对公司经营业绩产生重大不利影响。 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-5 十二、经济下行压力带来的风险十二、经济下行压力带来的风险 传播与品牌是企业发展的软性支出，在经济下行压力加大的时期，部分企业会削减此项支出，这对从事户外传播的四海传媒来说，会带来一定的负面影响。另一方面，经济紧缩也会给本行业带来机遇，企业竞争
11、的需求增加，企业自身弱点在危机中的暴露都会使得企业加大对营销、传播和危机公关的需求，这同时会给本公司带来发展机遇。 十三、公司现有规模偏小的风险 十三、公司现有规模偏小的风险 公司目前股本总额2,000.00万元，2016年1-6月、2015年和2014年公司营业收入分别为22,302,396.39元、35,276,435.96元和26,444,613.91元，净利润分别为1,011,155.86 元、3,528,642.70 元和1,736,229.87元。由于公司2015年之前主要立足于武汉，未对外拓展市场，公司的营业收入规模不大，盈利能力较弱。虽然自2015年开始，公司积极拓展区域外市场
12、，同时涉足互联网媒体，报告期内公司收入规模增长很快，但公司依旧存在整体规模偏小、抗风险能力偏弱的风险。 十四、十四、 经营规模扩大带来的管理风险经营规模扩大带来的管理风险 公司通过多年的持续发展，已建立了较稳定的经营管理体系，但公司近两年发展迅速，且根据公司未来规划，随着公司一系列项目的投入运营，公司的资产规模、人员规模、销售规模等都将迅速扩大，公司的经营活动、组织架构和管理体系亦将趋于复杂。如果公司的管理水平未能及时随着业务的扩张而优化完善，将可能对公司未来的经营状况产生不利影响。 十五、公司实际控制人不当控制风险十五、公司实际控制人不当控制风险 截至本公开转让说明书签署日，公司实际控制人乔
13、煜、姚瑶、孙淑兰三人合计控制公司股份的比例为 73.58%，同时乔煜担任公司董事长兼总经理，姚瑶担任公司董事兼董事会秘书，公司实际控制人客观上存在利用其控制或控股地位，通过行使表决权对公司发展战略、经营决策、人事安排和利润分配等重大事项施加影响，从而可能损害公司及中小股东的利益的风险。公司存在实际控制人不当控制风险。 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-6 十六、公司治理和内部控制风险十六、公司治理和内部控制风险 公司于 2015 年 12 月由有限公司整体变更为股份有限公司， 由于股份有限公司和有限责任公司在公司治理上存在较大的不同
14、，股份公司成立后，建立健全了法人治理结构，完善了现代化企业发展所需的内部控制体系，但一方面由于股份公司成立的时间较短，各项管理、控制制度的执行尚未经过一个完整经营周期的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善；另一方面随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，特别是公司股份挂牌公开转让后，新的制度对公司治理和内控提出了更高的要求， 而公司在对相关制度的执行中尚需理解、熟悉，公司治理和内控制度存在未能有效执行的风险。 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-7 目录目录 公司声明公司声明 .1 重大事项提示重大事项提示 .
15、2 一、媒体资源可持续性获取的风险一、媒体资源可持续性获取的风险.2 二、开拓新市场及新业务的风险二、开拓新市场及新业务的风险.2 三、行业竞争面临加剧的风险三、行业竞争面临加剧的风险.2 四、毛利率波动风险四、毛利率波动风险 .2 五、应收账款较大的风险五、应收账款较大的风险 .3 六、人才流失的风险六、人才流失的风险 .3 七、营运资金紧张可能导致的经营风险七、营运资金紧张可能导致的经营风险.3 八、户外大牌面临政策变动风险八、户外大牌面临政策变动风险.4 九、对主要客户及供应商的依赖风险九、对主要客户及供应商的依赖风险.4 十、新媒体迅速发展带来的替代性威胁十、新媒体迅速发展带来的替代性
16、威胁.4 十一、经营地域性风险十一、经营地域性风险 .4 十二、经济下行压力带来的风险十二、经济下行压力带来的风险.5 十三、公司现有规模偏小的风险十三、公司现有规模偏小的风险.5 十四、十四、 经营规模扩大带来的管理风险经营规模扩大带来的管理风险.5 十五、公司实际控制人不当控制风险十五、公司实际控制人不当控制风险.5 十六、公司治理和内部控制风险十六、公司治理和内部控制风险.6 释义释义 .14 第一节第一节 公司概况公司概况 .21 一、基本情况一、基本情况 .21 二、股份挂牌情况二、股份挂牌情况 .22 三、股权结构三、股权结构 .24 （一）股权结构图.24 （二）公司股东情况.2
17、4 （三）控股股东及实际控制人基本情况.27 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-8 四、股本形成及变化情况四、股本形成及变化情况 .29 （一）有限公司的设立.29 （二）有限公司第一次股权转让、第一次法定代表人变更.30 （三）有限公司第一次增加注册资本、第一次公司名称的变更.31 （四）有限公司两次营业期限变更、注册号变更、第二次增加注册资本.32 （五）有限公司第一次经营范围变更、第三次增加注册资本.33 （六）有限公司第四次增加注册资本.33 （七）有限公司第五次增加注册资本、第一次资本公积转增股本.34 （八）整体变更为股
18、份公司.35 （九）股份公司第一次增加注册资本.37 五、子公司情况五、子公司情况 .38 （一）武汉四海景程广告有限公司.38 （二）上海四海一家广告有限公司.40 （三）武汉尚海一家网络科技有限公司.42 六、董事、监事和高级管理人员情况六、董事、监事和高级管理人员情况.43 （一）董事基本情况.43 （二）监事基本情况.45 （三）高级管理人员基本情况.46 七、报告期主要会计数据和财务指标简表七、报告期主要会计数据和财务指标简表.47 八、与本次挂牌有关的机构八、与本次挂牌有关的机构 .48 （一）主办券商：中信建投证券股份有限公司.48 （二）律师事务所：湖北华隽律师事务所.49 （
19、三）会计师事务所：大信会计师事务所（特殊普通合伙）.49 （四）资产评估机构：中京民信（北京）资产评估有限公司.49 （五）证券登记结算机构：中国证券登记结算有限责任公司北京分公司.49 （六）证券交易所：全国中小企业股份转让系统有限责任公司.50 第二节第二节 公司业务公司业务 .51 一、主要业务及主要产品与服务一、主要业务及主要产品与服务.51 （一）主营业务情况.51 （二）主要产品及服务.51 二、组织结构及主要运营流程二、组织结构及主要运营流程.57 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-9 （一） 组织结构.57 （二）
20、公司主要业务流程.58 三、公司业务发展相关资源情况三、公司业务发展相关资源情况.59 （一）公司主要技术.59 （二）公司主要资产情况.59 （三）业务许可和资质情况.60 （四）公司人员结构及核心业务人员情况.65 四、销售及采购情况四、销售及采购情况 .68 （一）报告期内公司主要产品与服务收入情况.68 （二）采购情况.69 （三）报告期内对持续经营有重大影响的业务合同及履行情况.72 五、商业模式五、商业模式 .75 （一） 采购模式.75 （二） 销售模式.76 （三） 媒体发布模式.77 （四） 服务模式.77 （五） 盈利模式.78 六、公司所处行业情况六、公司所处行业情况 .
21、79 （一）行业概况.79 （二）公司所处行业市场规模.92 （三）行业基本风险特征.95 （四）公司面临的主要竞争状况.95 七、七、 公司未来两年内的发展计划公司未来两年内的发展计划.99 （一）公司定位和发展战略.99 （二）未来两年内的发展计划.99 第三节第三节 公司治理公司治理 .103 一、公司治理机制的建立及运行情况一、公司治理机制的建立及运行情况.103 （一）股东大会制度建立健全及运行情况.103 （二）董事会制度建立健全及运行情况.103 （三）监事会制度建立健全及运行情况.103 （四）公司投资者权益保护情况.103 （五）职工代表监事履职情况.104 二、董事会关于公
22、司治理机制执行情况的评估二、董事会关于公司治理机制执行情况的评估.104 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-10 （一）董事会对公司治理机制的讨论.104 （二）董事会对公司治理机制执行情况的评估.106 三、报告期内公司及控股股东、实际控制人重大诉讼、仲裁及违法违规受处罚情况三、报告期内公司及控股股东、实际控制人重大诉讼、仲裁及违法违规受处罚情况 .106 （一）重大诉讼、仲裁情况.106 （二）违法违规及受处罚情况.108 四、公司与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业分开的情况四、公司与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业
23、分开的情况110 （一）业务分开情况.110 （二）资产分开情况.110 （三）人员分开情况.111 （四）财务分开情况.111 （五）机构分开情况.112 五、同业竞争五、同业竞争 .112 （一）同业竞争情况.112 （二）避免同业竞争的承诺.113 六、报告期内资金占用和对外担保情况六、报告期内资金占用和对外担保情况.114 （一）报告期内资金占用情况.114 （二）报告期内对外担保情况.114 七、董事、监事、高级管理人员相关情况七、董事、监事、高级管理人员相关情况.115 （一）董事、监事、高级管理人员及其直系亲属持股情况.115 （二）董事、监事、高级管理人员之间存在的亲属关系.1
24、16 （三）公司与董事、监事、高级管理人员的相关协议承诺及履行情况.116 （四）董事、监事、高级管理人员的兼职情况.116 （五）董事、监事、高级管理人员的对外投资情况.118 （六）董事、监事、高级管理人员最近两年受到中国证监会行政处罚或者被采取证券市场禁入措施、 受到全国股份转让系统公司公开谴责的情况.120 （七）董事、监事、高级管理人员报告期内的变动情况.120 （八）公司管理层的诚信状况.121 第四节第四节 公司财务公司财务 .122 一、财务报表一、财务报表 .122 （一）合并财务报表.122 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说
25、明书 1-1-11 （二）母公司财务报表.138 二、审计意见二、审计意见 .154 三、财务报表编制基础及合并范围变化情况三、财务报表编制基础及合并范围变化情况.154 （一）财务报表的编制基础.154 （二）合并报表范围及变化情况.154 四、报告期内采用的主要会计政策、会计估计及其变更情况四、报告期内采用的主要会计政策、会计估计及其变更情况.155 （一）遵循企业会计准则的声明.155 （二）会计期间.155 （三）营业周期.155 （四）记账本位币.155 （五）企业合并.155 （六）合并财务报表的编制方法.156 （七）现金及现金等价物的确定标准.157 （八）金融工具.157 （
26、九）应收款项.160 （十）长期股权投资.161 （十一）固定资产.162 （十二）在建工程.162 （十三）长期资产减值.163 （十四）长期待摊费用.163 （十五）职工薪酬.163 （十六）收入.164 （十七）政府补助.165 （十八）递延所得税资产和递延所得税负债.166 （十九）租赁.167 （二十）主要会计政策变更、会计估计变更的说明.167 五、报告期利润形成的有关情况五、报告期利润形成的有关情况.167 （一）营业收入利润及毛利率的主要构成变化趋势及原因分析167 （二）主要费用及变动情况.174 （三）报告期非经常性损益情况.177 （四）主要税项及享受的主要财政税收优惠政
27、策.177 六、财务状况分析六、财务状况分析 .178 （一）资产的主要构成及减值准备.178 （二）负债的主要构成及其变化.194 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-12 （三）股东权益情况.203 七、 管理层对公司最近两年财务状况、 经营成果和现金流量状况的分析七、 管理层对公司最近两年财务状况、 经营成果和现金流量状况的分析.203 （一）盈利能力分析.203 （二）偿债能力分析.204 （三）营运能力分析.204 （四）现金流量分析.205 （五）同行业对比分析.208 八、关联方、关联方关系及关联交易八、关联方、关联方关
28、系及关联交易.209 （一）公司的主要关联方.209 （二）报告期的关联交易.210 九、 提请投资者关注的财务报表附注中的期后事项、 或有事项及其他重要事项九、 提请投资者关注的财务报表附注中的期后事项、 或有事项及其他重要事项.215 十、报告期内资产评估情况十、报告期内资产评估情况 .215 十一、 报告期内股利分配政策实际股利分配情况及公开转让后的股利分配政策十一、 报告期内股利分配政策实际股利分配情况及公开转让后的股利分配政策 .216 （一）股利分配政策.216 （二）公司最近两年的股利分配情况.217 十二、控股子公司或纳入合并报表的其他企业的基本情况十二、控股子公司或纳入合并报
29、表的其他企业的基本情况.217 （一）公司纳入合并报表的子公司情况.217 （二）子公司主要财务数据.217 十三、风险因素十三、风险因素 .218 （一）媒体资源可持续性获取的风险.218 （二）开拓新市场及新业务的风险.219 （三）行业竞争面临加剧的风险.219 （四）毛利率波动风险.220 （五）应收账款较大的风险.220 （六）人才流失的风险.220 （七）营运资金紧张可能导致的经营风险.221 （八）户外大牌面临政策变动风险.221 （九）对主要客户及供应商的依赖风险.222 （十）新媒体迅速发展带来的替代性威胁.222 （十一）经营地域性风险.222 武汉四海一家传媒股份有限公司
30、武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-13 （十二）经济下行压力带来的风险.223 （十三）公司现有规模偏小的风险.223 （十四） 经营规模扩大带来的管理风险.223 （十五）公司实际控制人不当控制风险.224 （十六）公司治理和内部控制风险.224 第五节第五节 有关声明有关声明 .226 一、挂牌公司全体董事、监事、高级管理人员声明一、挂牌公司全体董事、监事、高级管理人员声明.227 二、主办券商声明二、主办券商声明 .228 三、律师事务所声明三、律师事务所声明 .229 四、会计师事务所声明四、会计师事务所声明 .230 五、评估机构声明五、评估机构声明
31、 .231 第六节第六节 附件附件 .232 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-14 释义释义 在本说明书中，除非另有所指，下列词语具有如下含义： 公司、本公司、股份公司、四海传媒公司、本公司、股份公司、四海传媒 指 武汉四海一家传媒股份有限公司 有限公司有限公司 指 公司前身“武汉四海一家广告有限公司”、“武汉四海一家信息传播有限公司” 四海景程四海景程 指 武汉四海景程广告有限公司 四海景程投资四海景程投资 指 武汉四海景程投资管理合伙企业（有限合伙）科华基金科华基金 指 科华（宜都）科技创业投资基金（有限合伙）宜都科华宜都科华
32、 指 宜都科华科技创业投资基金管理中心（有限合伙） 上海一家上海一家 指 上海四海一家广告有限公司 武尚网络武尚网络 指 武汉尚海一家网络科技有限公司 天煜户外天煜户外 指 武汉天煜户外广告有限公司 新纪录新纪录 指 武汉新纪录商业管理有限公司 鼎界网络鼎界网络 指 武汉鼎界网络有限公司 尚思传媒尚思传媒 指 广州尚思传媒广告股份有限公司 康力优蓝康力优蓝 指 北京康力优蓝机器人科技有限公司 悦童教育悦童教育 指 北京东方悦童教育科技有限公司 华工创投华工创投 指 武汉华工创业投资有限责任公司 华科生命华科生命 指 武汉华科大生命科技有限公司 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有
33、限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-15 阿迪克阿迪克 指 武汉阿迪克电子股份有限公司 天喻信息天喻信息 指 武汉天喻信息产业股份有限公司 科华银赛科华银赛 指 科华银赛创业投资有限公司 固德银赛固德银赛 指 武汉固德银赛创业投资管理有限公司 能一郎能一郎 指 能一郎科技股份有限公司 灏洋生物灏洋生物 指 天津市灏洋生物制品科技有限责任公司 灏洋华科灏洋华科 指 天津灏洋华科生物科技有限公司 祥光科技祥光科技 指 武汉祥光科技有限责任公司 华科资产华科资产 指 湖北华科资产管理有限公司 智汇推智汇推 指 一种基于腾讯微博平台的消息流广告，它以腾讯微博广播形式发布企业推广信息，即可以通
34、过智能分析用户即时阅览的广播内容以及用户属性、微博关系链，将企业的推广信息快速、精准地投放给目标客户，也可出现在微博消息中的固定位置，从而为企业主实现精准推送和高效曝光的双重需求。 品友互动品友互动 指 中国最大的 DSP 平台， 品友互动 DSP 不仅提供PC、视频、移动三类产品，更可实现三种产品跨屏优化投放，帮助广告主通过基于数据的人群定向技术，实时竞价获得广告曝光机会，将广告投放到目标受众，大幅提升广告效率。 SNS 指 社交网络服务，包括了社交软件和社交网站。OTT 指 通过互联网向用户提供各种应用服务。这种应武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开
35、转让说明书 1-1-16 用和目前运营商所提供的通信业务不同，它仅利用运营商的网络，而服务由运营商之外的第三方提供。目前，典型的 OTT 业务有互联网电视业务，苹果应用商店等。 门户网站门户网站 指 通向某类综合性互联网信息资源并提供有关信息服务的应用系统。 TMT 指 科技（Technology）、媒体（Media）和通信（Telecom） 三者融合， 具体指数字新媒体产业。DSP 指 即需求方平台，服务于广告主/ 广告代理商，是集媒体资源整合购买、投放策略制定、投放实施优化到出具分析报告等功能为一体的一站式 需求方平台，帮助广告主/广告代理商实现最优化的媒体采购和广告投放。 IMC 指 整
36、合营销传播，指企业在经营过程中，以由外而内的战略观点为基础，为了与利害关系者进行有效的沟通，以营销传播管理者为主体所展开的传播战略。现代管理学将整合营销传播分为客户接触管理、沟通策略及传播组合等几个层面上。 和记黄埔和记黄埔 指 和记黄埔有限公司 销品茂销品茂 指 英文 SHOPPING MALL，是不同商业业态和业种的总汇和积聚，包含百货店、大卖场以及众多专业连锁店和各种服务功能在内的超级商业中心。 福客茂福客茂 指 英文 FACE MALL，即社交型商业体，借鉴全球当红社交网站FACEBOOK的互动运营理念，除主体商务写字楼、公寓外，还引进了休闲娱武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传
37、媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-17 乐、俱乐部、会所、KTV 等，规划以精品商业、美食、休闲娱乐等为一体的当红综合体。 千人成本千人成本 指 一种媒体或媒体排期表（SCHEDULING）送达1000 人或家庭的成本计算单位，可用于计算任何媒体，任何人口统计群体及任何总成本。它便利说明一种媒体与另一种媒体、一个媒体排期表与另一媒体排期表相对的成本。 APP 指 应用程序，Application 的缩写，一般指手机软件。 媒体采购媒体采购 指 对广播、电视、报纸、网络、户外等各类媒体广告时段、广告版面、广告版位的采购。 GDP 指 国内生产总值 发展改革委发展改革委 指 中
38、华人民共和国国家发展和改革委员会 新常态新常态 指 经过一段不正常状态后重新恢复正常状态，由习近平 2014 年考察河南时提出。 品类品类 指 即商品种类，一个品类是指在顾客眼中一组相关联的和（或）可相互替代的商品和（或）服务。 受众受众 指 信息传播的接收者，包括报刊和书籍的读者、广播的听众、电影电视的观众、网民。 CNNIC 指 中国互联网络信息中心（China Internet Network Information Center ，简称 CNNIC）是经国家主管部门批准， 于 1997 年 6 月 3 日组建的管理和服务机构，行使国家互联网络信息中心的职责。 互联网互联网+ 指 是互联
39、网思维的进一步实践成果，它代表一种先进的生产关系，推动经济形态不断的发生演武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-18 变，从而带动社会经济实体的生命力，为改革、创新、发展提供广阔的网络平台。 DMP 指 即数据管理平台，通过对各种来源的数据的整合、分析以及规范化、标签化管理，为 DSP 等提供数据支持，从而协助 DSP 更好地进行人群 洞察和定向，使 DSP 获得更好的投放效果。 SSP 指 即供应方平台，服务于媒体方，整合互联网媒体资源，帮助媒体主进行流量分配管理、资源定价、广告请求筛选等，更好地进行自身资源的定价和管理，优化营收。
40、RTB 指 即实时竞价，其原始英文为 RealTime Bidding，是一种利用第三方技术在数以百万计的网站上针对每一个用户展示行为进行评估以及出价的竞价技术。与大量购买投放频次不同，实时竞价规避了无效的受众到达，只针对有意义的用户进行购买。 CTR 指 央视市场研究 TOM 指 TOM 集团有限公司 白马白马 指 白马广告媒体有限公司 大贺传媒大贺传媒 指 大贺传媒股份有限公司 中视金桥中视金桥 指 中视金桥国际传媒控股有限公司 华闻传媒华闻传媒 指 华闻传媒投资集团股份有限公司 省广股份省广股份 指 广东省广告集团股份有限公司 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公
41、开转让说明书公开转让说明书 1-1-19 分众传媒分众传媒 指 分众传媒控股有限公司 航美传媒航美传媒 指 航美传媒集团有限公司 华视传媒华视传媒 指 华视传媒集团有限公司 广而告之广而告之 指 广而告之合众国际广告有限公司 纳斯达克纳斯达克 指 是美国的一个电子证券交易机构，是由纳斯达克股票市场公司所拥有与操作的。 NASDAQ 是全国证券业协会行情自动传报系统的缩写，创立于 1971 年，迄今已成为世界最大的股票市场之一。 4A 广告公司广告公司 指 4A 一词源于美国， 为“美国广告协会”， 即： The American Association of Advertising Agenc
42、ies 的缩写。后来世界各地都以此为标准，取其符合资格、从事广告业、有组织的核心说法，把美国的国家称谓改为各自国家或地区的称谓，就拼成了各地的 4A 称谓。 4A 协会对成员公司有很严格的标准， 所有 4A 广告公司均为规模较大的综合性跨国广告代理公司。 新媒体新媒体 指 是一个相对的概念，是报刊、广播、电视等传统媒体以后发展起来的新的媒体形态，包括网络媒体、手机媒体、数字电视等。 群邑集团群邑集团 指 群邑（上海）广告有限公司 经纬天下经纬天下 指 武汉经纬天下文化传播有限公司 大象股份大象股份 指 大象广告股份有限公司 沃捷传媒沃捷传媒 指 北京沃捷文化传媒股份有限公司 武汉四海一家传媒股
43、份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-20 开永股份开永股份 指 深圳开永广告传媒股份有限公司 董事会董事会 指 武汉四海一家传媒股份有限公司董事会 监事会监事会 指 武汉四海一家传媒股份有限公司监事会 高级管理人员高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 三会三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司章程公司章程 指 最近一次由股东大会会议通过的武汉四海一家传媒股份有限公司章程 全国股份转让系统公司全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任
44、公司 主办券商、中信建投证券主办券商、中信建投证券 指 中信建投证券股份有限公司 元、万元元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法证券法 指 中华人民共和国证券法 中国证监会中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 本公开转让说明书任何表格中若出现总计数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成。 武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-21 第一节第一节 公司概况公司概况 一、基本情况一、基本情况 中文名称：武汉四海一家传媒股份有限公司 英文名称：Wuhan One World Medi
45、a Co.,Ltd 统一社会信用代码：91420113725758695N 法定代表人：乔煜 有限公司设立日期：2000 年 12 月 01 日 股份公司设立日期：2015 年 12 月 18 日 注册资本：2,000.00 万元 住所：汉南区纱帽街汉南大道 353 号 邮编：430000 联系电话：027-85518685 电子邮箱： 传真：027-85717377 董事会秘书：姚瑶 所属行业：根据中国证监会 2012 年 10 月 26 日发布的上市公司行业分类指引（2012 年修订）规定，公司所属行业为“L72 商务服务业”。根据国民经济行业分类和代码表 （GB/T4754-2011）
46、， 公司所属行业为“L7240 广告业”。根据挂牌公司管理型行业分类指引，公司所属行业为“L7240 广告业”；根据挂牌公司投资型行业分类指引，公司所属行业为“13131010 广告”。 经营范围： 多媒体科技开发、 计算机网络软件与硬件开发； 广告设计、 制作、发布、代理，广告咨询；市场调查、品牌公关策划；艺术表演服务，文化娱乐经武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-22 纪服务；文化用品的销售。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。 主营业务：为客户提供机场、商圈、地铁、户外大牌等传统广告媒体整合传播方案和“智汇
47、推”等互联网新型媒体精准传播服务。 二、股份挂牌情况二、股份挂牌情况 （一）挂牌股票情况 股票代码：【】 股票简称：【】 股票种类：人民币普通股 每股面值：1.00 元 股票总量：20,000,000 股 挂牌日期：【】年【】月【】日 转让方式：协议转让 （二）股票限售安排 根据公司法第一百四十一条规定：“发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起一年内不得转让。公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起一年内不得转让。公司董事、监事、高级管理人员应当向公司申报所持有的本公司的股份及其变动情况， 在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的百分之二十五； 所
48、持本公司股份自公司股票上市交易之日起一年内不得转让。上述人员离职后半年内，不得转让其所持有的本公司股份。公司章程可以对公司董事、监事、高级管理人员转让其所持有的本公司股份做出其他限制性规定。” 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）2.8 条规定：“挂牌公司控股股东及实际控制人在挂牌前直接或间接持有的股份分三批解除转让限制， 每武汉四海一家传媒股份有限公司武汉四海一家传媒股份有限公司 公开转让说明书公开转让说明书 1-1-23 批解除转让限制的数量均为其挂牌前所持股票的三分之一， 解除转让限制的时间分别为挂牌之日、挂牌期满一年和两年。 挂牌前十二个月以内控股股东及实际控制人直接或间接持有的股
49、票进行过转让的，该股票的管理按照前款规定执行，主办券商为开展做市业务取得的做市初始库存股票除外。 因司法裁决、继承等原因导致有限售期的股票持有人发生变更的，后续持有人应继续执行股票限售规定。” 公司章程第 28 条规定：“发起人持有的公司股份，自公司成立之日起1 年内不得转让。” 2016 年 5 月， 股份公司增资 4,997,000 股， 除公司实际控制人及董事、 监事、高级管理人员认购的股份应按照公司法相关规定进行限售外， 其他新增股份不存在限售安排。 挂牌之日，公司股东所持股份的限售情况如下表所示： 序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 持股数（股） 不予限售的股份数量 （股）持股数（
50、股） 不予限售的股份数量 （股） 限售股份数量（股）限售股份数量（股）1 乔煜 9,029,50057,375 8,972,1252 科华基金 3,260,0003,260,000 03 四海景程投资 2,327,00016,666 2,310,3344 孙淑兰 1,700,0000 1,700,0005 姚瑶 1,660,0000 1,660,0006 孙玲 435,000435,000 07 罗德珍 435,000435,000 08 胡晓倩 370,000370,000 09 叶元 217,50054,375 163,12510 代国晴 200,0000 200,00011 涂江华 16
